સ્માર્ટ બીટા ફંડ શું છે? ફાયદા અને નુકસાન

સ્માર્ટ બીટા ફંડ શું છે?

તમે સંભવત: પહેલેથી જ ઇન્ડેક્સ ફંડ વિશે સાંભળ્યું છે. આ એવા ફંડ્સ છે કે જે ઇન્ડેક્સની જેમ જ શેરોમાં રોકાણ કરીને ઇન્ડેક્સને ટ્રેક કરે છે, જે લગભગ સમાન પ્રમાણમાં પણ છે. આમ કરીને તેઓ ઇન્ડેક્સના પર્ફોમન્સની નકલ કરવાનો પ્રયત્ન કરે છે. પરિણામે, તેઓને નિષ્ક્રિય રીતે સંચાલિત ફંડ તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે.

તેનાથી વિપરીત સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ ઇન્ડેક્સ જેવા જ શેરોના પ્રમાણને અનુસરતા નથી, જોકે તેઓ સમાન શેરોમાં રોકાણ કરે છે. તેનું કારણ એ છે કે, જોકે તેઓ ઇન્ડેક્સની જેમ જ શેરોમાં રોકાણ કરો છો, પરંતુ તેઓ તેમની વર્તમાન સ્થિતિને બદલે તેમની ભવિષ્યની ક્ષમતા મુજબ શેરોના પ્રમાણને પસંદ કરીને ઇન્ડેક્સને આગળ વધારવા માંગે છે. પરિણામે, તેઓ સરળ ઇન્ડેક્સ ફંડ્સ કરતાં વધુ સક્રિય રીતે સંચાલિત ભંડોળ તરીકે જોવામાં આવે છે.

ઇન્ડેક્સ ફંડ શું છે તે વિશે વધુ જાણો?

સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ નિયમો આધારિત રોકાણ વ્યૂહરચનાના સમૂહને અનુસરે છે. આ વ્યૂહરચના ઇન્ડેક્સના મૂળ માળખાને પ્રતિબિંબિત કરતી નથી અને બદલાતી બજારની સ્થિતિ વિશે ચોક્કસ સ્વરૂપ ધરાવે છે. આ વ્યૂહરચના મૂલ્ય, ગુણવત્તા, ઓછી અસ્થિરતા અથવા ગતિશીલતા જેવા વિશિષ્ટ રોકાણ પરિબળો પર આધારિત છે. પરિણામે, સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સને ફેક્ટર-આધારિત ફંડ્સ અથવા સ્ટ્રેટેજિક-બીટા ફંડ્સ તરીકે પણ ઓળખાય છે.

ઉદાહરણ તરીકે, મૂલ્ય-આધારિત સ્માર્ટ બીટા ફંડ એવા પરિબળોને ધ્યાનમાં લેશે જે હાલમાં ફંડમાં કયા સ્ટૉક્સનું મૂલ્યાંકન કરવામાં આવ્યું છે તે જાણવામાં મદદ કરે છે અને પછી મૂલ્યવાન સ્ટૉક્સમાં અપ્રમાણસર વધુ રોકાણો કરે છે.

સ્માર્ટ બીટા ફંડ કેવી રીતે કામ કરે છે?

અગાઉ ઉલ્લેખ કર્યો તે પ્રમાણે, સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ નિયમો આધારિત રોકાણ વ્યૂહરચનાનો એક ખાસ સમૂહ અનુસરે છે, જે પરંપરાગત બજાર મૂડી-આધારિત પદ્ધતિથી આગળ વધે છે. જ્યારે ઇન્ડેક્સ ફંડ ઉચ્ચ માર્કેટ કેપ ધરાવતી કંપનીઓના શેરોમાં ભંડોળનો વ્યાપક હિસ્સો ફાળવે છે ત્યારે સ્માર્ટ બીટા ફંડ અન્ય પરિબળો જેમ કે પીઇ ગુણોત્તર, ડિવિડન્ડ ઉપજ, સોલ્વન્સી રેશિયો, આવક વૃદ્ધિ દર વગેરેને ધ્યાનમાં લે છે.

ઉદાહરણ તરીકે, ઓછી અસ્થિરતા સ્માર્ટ બીટા ફંડ ઓછી બીટાવાળા શેરમાં રોકાણ કરી શકે છે એટલે કે જેની કિંમત એકંદર માર્કેટમાં વધઘટ સાથે ઓછા પ્રમાણમાં સંબંધિત ફેરફાર કરે છે. તેવી જ રીતે, એક મોમેન્ટમ સ્માર્ટ બીટા ફંડ એવા શેરોમાં રોકાણ કરી શકે છે જે તાજેતરમાં માર્કેટમાંસારો દેખાવ કરી રહ્યા છે. કેટલાક સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ એક જ પરિબળ પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે, જ્યારે અન્ય એકથી વધુ પરિબળો પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે.

એકંદરે, સ્માર્ટ બીટા ફંડ હંમેશા શેરોને એવી રીતે ફંડ ફાળવવાનો પ્રયત્ન કરશે કે ફંડમાંથી રિસ્ક-ઍડજસ્ટ કરેલ રિટર્ન ઇન્ડેક્સના રિટર્ન કરતાં વધુ હશે.

બહુવિધ પરિબળો સાથે સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ

કેટલાક સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ બહુવિધ પરિબળો પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે. ઉદાહરણ તરીકે એક મલ્ટી-ફેક્ટર સ્માર્ટ બીટા ફંડ એવા શેરોમાં રોકાણ કરી શકે છે કે જેમાં ઓછી કિંમતથી કમાણીના રેશિયો, ઉચ્ચ ડિવિડન્ડ ઉપજ અને મજબૂત બેલેન્સશીટ હોય છે.

જો તમે તમારી રોકાણ વ્યૂહરચના બનાવતી વખતે ઘણા જોખમો અને શેરોની શક્તિના પરિબળને ધ્યાનમાં લેવાનો પ્રયત્ન કરી રહ્યા હોય તો તમે મલ્ટી-ફેક્ટર સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સને ધ્યાનમાં લઈ શકો છો. બહુવિધ માપદંડોને પૂરા કરનાર શેરોમાં રોકાણ કરીને, મલ્ટી-ફેક્ટર સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ વધુ વાસ્તવિક અભિગમ પ્રદાન કરે છે અને વધુ સારા પ્રદર્શનની શક્યતા વધારે છે.

શ્રેષ્ઠ 5 સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ

આમ, તમારા માટે કયા ફંડ શ્રેષ્ઠ છે તે તમારા પોર્ટફોલિયો અને જોખમની ક્ષમતામાં ફંડની રિસ્ક અને રિટર્ન પ્રોફાઇલ કેવી રીતે ફિટ થાય છે તેના પર આધારિત છે. જો કે, 18મી ઑક્ટોબર, 2023 સુધી 1 વર્ષની રિટર્ન આપવામાં આવે છે, નીચે આપેલા કેટલાક ટોચના સ્માર્ટ બીટા ફંડ ઉપલબ્ધ છે:

એન્જલ વન પર સ્માર્ટ બીટા ફંડ કેવી રીતે ખરીદવું?

એન્જલ વન પર સ્માર્ટ બીટા ફંડ ખરીદવા માટે આ સરળ પગલાંને અનુસરો:

1. એન્જલ વન મોબાઇલ એપના હોમ પેજ પર ‘ઈટીએફ’ પર ક્લિક કરો.
2. ‘ઈટીએફ કેટેગરી’ હેઠળ, ‘તમામ ઈટીએફ જુઓ’ પર ક્લિક કરો’.
3. આગલા પેજ પર, ‘સ્માર્ટ બીટા’ શોધવા માટે કેટેગરીને અધિકાર સુધી સ્ક્રોલ કરો’.
4. ઈટીએફ કિંમત દ્વારા સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સની યાદી અથવા ‘ક્રમબદ્ધ’ વિકલ્પ પૈકી વળતરને ક્રમબદ્ધ કરો’.
5. તમે જે ફંડમાં રસ ધરાવો છો તે પર ક્લિક કરો અને તેની વિગતો અને ચાર્ટ જુઓ.
6. જો તમને ઈટીએફ પસંદ છે, તો ‘ખરીદો’ પર ક્લિક કરો’.
7. ઑર્ડરનો પ્રકાર પસંદ કરો એટલે કે એક વખતની ચુકવણી અથવા એસઆઈપી.
8. ઑર્ડર આપો અને ઈટીએફ તમારા પોર્ટફોલિયોનો ભાગ બનશે.

સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સના ફાયદા 

પરંપરાગત ઇન્ડેક્સ ફંડ્સની તુલનામાં, સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ સંભવિત રીતે ઉચ્ચ વળતરનું સર્જન કરી શકે છે, જોખમ ઘટાડી શકે છે અને વિવિધતામાં સુધારો કરી શકે છે.

સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સમાં રોકાણ કરવાના કેટલાક મુખ્ય ફાયદા નીચે મુજબ છે:

1. ઉચ્ચતમ વળતર – સ્માર્ટ બીટા ફંડનો હેતુ ઇન્ડેક્સને આધારિત આઉટપરફોર્મ કરવાનો છે. તેથી, તેઓ ઉચ્ચ વળતરની સંભાવના મુજબ સ્ટૉક્સને ભંડોળ ફાળવવા માટે માર્કેટ કેપ કરતા ઘણા પરિબળોને ધ્યાનમાં લે છે. આમ, બેન્ચમાર્ક ઇન્ડેક્સ કરતાં વધુ રિટર્ન કમાવવા માટે સ્માર્ટ બીટા ફંડ સારી રીતે હોય છે.
2. ઘટેલા જોખમ – સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ બહુવિધ પરિબળોને ધ્યાનમાં લેતા હોવાથી, તેઓ કંપનીના મૂળભૂત સિદ્ધાંતો તેમજ શેર બજારમાં વલણોના સંદર્ભમાં સ્ટૉક્સનો સામનો કરવો પડી શકે તેવા વિવિધ જોખમોનું પણ ધ્યાન રાખે છે. તેથી, સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ પરંપરાગત ઇન્ડેક્સ ફંડ્સ કરતાં રોકાણ કરવા માટે ઓછું જોખમી હોઈ શકે છે.
3. ઓછી ફી – જોકે તેઓ પરંપરાગત ઇન્ડેક્સ ફંડ્સ કરતાં વધુ સક્રિય રીતે સંચાલિત થાય છે, પરંતુ સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સમાં અન્ય ફંડ્સ કરતાં ઓછી ફી હોય છે જે વધુ સક્રિય રીતે સંચાલિત હોય છે.

સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સના નુકસાન

સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સના કેટલાક નુકસાન નીચે મુજબ છે:

1. સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સમાં પરંપરાગત ઇન્ડેક્સ ફંડ્સ કરતાં ઓછી લિક્વિડિટી અને વધુ અસ્થિરતા હોઈ શકે છે. પરિણામે, આ ભંડોળ સાથે ચોક્કસ પ્રમાણમાં લિક્વિડિટી જોખમ જોડાયેલ છે.
2. વધુમાં, એવું થઈ શકે છે કે સ્માર્ટ બીટા ફંડ કેટલીક પરિસ્થિતિઓ અથવા સમયસીમાઓમાં બજારમાં વધારો કરતું નથી.
3. કારણ કે તેઓ માર્કેટ કેપથી આગળના પરિબળો પર પોતાની વ્યૂહરચનાનો આધાર રાખે છે, તેથી સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ સમજવા માટે વધુ જટિલ છે.

શું તમારે સ્માર્ટ બીટા ફંડમાં રોકાણ કરવું જોઈએ?

તમારે સ્માર્ટ બીટા ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરવું જોઈએ કે નહીં તે તમારા વ્યક્તિગત ઇન્વેસ્ટમેન્ટના લક્ષ્યો અને જોખમ સહિષ્ણુતા પર આધારિત છે. સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ એવા રોકાણકારો માટે એક સારો વિકલ્પ હોઈ શકે છે જે જોખમ ઘટાડતી વખતે બજારમાં સંભવિત રીતે વધારો કરવાની રીત શોધી રહ્યા છે. જો કે, કોઈપણ સ્માર્ટ બીટા ફંડમાં રોકાણ કરતા પહેલાં તમારું સંશોધન કરવું અને સામેલ જોખમોને સમજવું મહત્વપૂર્ણ છે.

નિષ્કર્ષ

સ્માર્ટ બીટા ફંડ્સ નિષ્ક્રિય રીતે સંચાલિત ઇન્ડેક્સ ફંડ્સ અને ફંડ્સ વચ્ચે ક્યાંક છે જેનું સક્રિય રીતે સંચાલન કરવામાં આવે છે. જો તમને સ્માર્ટ બીટા ઇટીએફ અથવા સ્માર્ટ બીટા મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટમેન્ટમાં રુચિ છે, તો એન્જલ વન સાથે વિના મૂલ્યે ડિમેટ એકાઉન્ટ ખોલો અને આજે ઇન્વેસ્ટ કરવાનું શરૂ કરો!

FAQs