மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் அடமானமாக வைக்கப்படுமா

•6 min read•by Angel One

மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை அடமானம் வைப்பது முதலீடுகளை விற்காமல் குறுகிய கால திரவத்தன்மையைப் பெறும் ஒரு வழியாகும். உடனடி பணத் தேவைகள் உள்ளபோது ஆனால் உங்கள் சந்தை நிலையை பராமரிக்க விரும்பும் போது இந்த உத்தி சிறந்ததாக இருக்கலாம்.

திடீர் தேவைகளை பூர்த்தி செய்ய முதலீடுகளை பயன்படுத்த ஒழுங்கு செய்யல் எப்போதும் அவசியமில்லை. பரஸ்பர நிதி அடமானத்தின் கீழ், முதலீட்டாளர்கள் தற்போதைய பரஸ்பர நிதி அலகுகளில் கடன் பெற முடியும் மற்றும் அவற்றை வைத்திருக்க முடியும். அலகுகள் அடமானமாக வழங்கப்படுகின்றன, மற்றும் கடனாளரின் சார்பாக ஒரு உரிமை பதிவு செய்யப்படுகிறது. இந்த அணுகுமுறை பணம் தேவைப்படும் முதலீட்டாளர்களுக்கு பொருந்தும் ஆனால் நீண்டகால திட்டங்களை பாதிக்க விரும்பவில்லை.

பரஸ்பர நிதி அடமானம் சந்தை மதிப்பு, திருப்பிச் செலுத்தல் ஒழுக்கம் மற்றும் குறிப்பிட்ட காலத்துடன் தொடர்புடைய ஒரு கட்டமைக்கப்பட்ட கடன் சேனலாக செயல்படுகிறது, முதலீடுகளை கலைத்து வரி மற்றும் நேரம் ஆபத்தைத் தொடங்குவதற்குப் பதிலாக.

முக்கிய குறிப்புகள்

பரஸ்பர நிதி அடமானம் முதலீடுகளை விற்காமல் குறுகிய கால நிதிகளை உயர்த்த முதலீட்டாளர்களுக்கு அனுமதிக்கிறது, போர்ட்ஃபோலியோ தொடர்ச்சியை பராமரிக்க உதவுகிறது.

பரஸ்பர நிதி அலகுகளின் உரிமை முதலீட்டாளருடன் இருக்கும், ஆனால் உரிமை திருப்பிச் செலுத்தும் வரை மீட்பை கட்டுப்படுத்துகிறது.

கடன் மதிப்பு மற்றும் வட்டி திட்ட வகை, NAV மற்றும் சந்தை ஆபத்தைப் பொறுத்தது, கடன் நிதிகள் அதிக வரம்புகளை வழங்குகின்றன.

இந்த விருப்பம் தற்காலிக திரவத்தேவைகளுக்கு பொருந்தும் ஆனால் மதிப்பு மற்றும் ஒழுக்கமான திருப்பிச் செலுத்தலை நெருக்கமாக கண்காணிக்க வேண்டும்.

பரஸ்பர நிதிகளில் அடமானம் என்றால் என்ன?

ஒரு அடமான பரஸ்பர நிதி வசதி முதலீட்டாளர்களுக்கு கடன் பெற அவர்களின் பரஸ்பர நிதி அலகுகளை அடமானம் வைக்க விருப்பத்தை வழங்குகிறது. முதலீட்டாளர் பரஸ்பர நிதி அலகுகளை விற்க வேண்டிய அவசியமில்லை. உரிமை மாறாது, ஆனால் கடனாளரின் சார்பாக ஒரு உரிமை குறியீடு உள்ளது. கடன் மதிப்பு திட்டத்தின் வகை, ஆபத்து சுயவிவரம் மற்றும் சந்தை மதிப்பு. அதிக நிலைத்தன்மை பொதுவாக பற்று திட்டங்களை ஈக்விட்டி திட்டங்களுடன் ஒப்பிடும்போது அதிக தகுதியானதாக ஆக்குகிறது. அடமான காலத்தில் மீட்பு அல்லது மாற்றம் வரையறுக்கப்பட்டுள்ளது. திட்ட விதிகளின் படி மாறுபாடுகள் இன்னும் சேர்க்கப்படலாம். இந்த அமைப்பு நீண்டகால முதலீடுகளை பாதிக்காமல் திரவத்தேவைகளை பராமரிக்கிறது, இது கண்காணிக்கப்படலாம்.

பரஸ்பர நிதிகளை அடமானம் வைக்க எப்படி முடியும்?

பரஸ்பர நிதி உறுதிமொழியின் தொடக்கம் தகுதியான திட்டங்களை டிமாட் அல்லது ஃபோலியோ வடிவத்தில் தேர்வு செய்வது. முதலீட்டாளர் பதிவாளர் அல்லது டெப்பாசிட்டரி மூலம் உரிமை உருவாக்கத்தை ஒப்புக்கொள்கிறார். தேர்ந்தெடுக்கப்பட்ட அலகுகள் சரிபார்க்கப்பட்டவுடன் கடனாளர் அவற்றில் பிடிவாதம் வைக்கிறார். உறுதிப்படுத்தல் கடன் தொகை கிரெடிட் செய்யப்படுவதால் பின்தொடர்கிறது. பரஸ்பர நிதி அடமானம் திருப்பிச் செலுத்தும் வரை செல்லுபடியாகும். சந்தை இயக்கங்கள் கண்காணிக்கப்படுகின்றன, மற்றும் விளிம்பு பற்றாக்குறைகள் கூடுதல் கவர் எடுப்பதன் மூலம் மூடப்படலாம். கட்டணம் செய்யப்பட்டவுடன், உரிமை நீக்கப்படுகிறது, மற்றும் அலகுகள் உரிமை மாற்றமின்றி இலவச நிலைக்கு மீண்டும் வைக்கப்படுகின்றன.

பரஸ்பர நிதி அலகுகளில் உரிமையை வைப்பதில் ஈடுபடும் படிகள்

ஒரு உரிமை செயல்முறை பரஸ்பர நிதி அலகுகளின் தகுதியுடன் தொடங்குகிறது. முதலீட்டாளர் ஒரு கோரிக்கையை அனுப்புகிறார், அங்கு முதலீட்டாளர் போர்ட்ஃபோலியோ அல்லது டிமாட் தகவல்களை, அலகுகளின் எண்ணிக்கையை வழங்குகிறார். கடனாளர் மதிப்பீட்டை சரிபார்க்கிறார் மற்றும் விளிம்பை செயல்படுத்துகிறார். அது ஒப்புக்கொள்ளப்பட்டவுடன், பதிவாளர் உரிமையின் பதிவை எடுக்கிறார். இரு தரப்பினருக்கும் உறுதிப்படுத்தல் பற்றி தெரிவிக்கப்படுகிறது. அலகுகள் திருப்பிச் செலுத்தும் வரை தடுக்கப்பட்டவையாக இருக்கும். திருப்பிச் செலுத்தல் பகுதிகளில் அல்லது முழுமையாக செய்யப்படலாம். திருப்பிச் செலுத்தலில் தவறினால், கடனாளர் ஒப்புக்கொள்ளப்பட்ட விதிமுறைகளின் படி அடமானம் வைக்கப்பட்ட அலகுகளை மீண்டும் வாங்கலாம்.

அத்தகைய கடனைப் பெறுவதற்கான நடைமுறை

பரஸ்பர நிதிகளை அடமானம் வைப்பது பாதுகாக்கப்பட்ட கடனளிப்பை பிரதிபலிக்கிறது மற்றும் கடன் பெறுவதை கட்டமைக்கிறது. Broker-ஐப் பொறுத்து படிகள் மாறுபடும், ஆனால் நீங்கள் செய்ய வேண்டியதன் ஒரு பொது கண்ணோட்டம் இங்கே:

தகுதியான பரஸ்பர நிதி திட்டங்களைத் தேர்ந்தெடுக்கவும்.

அடமானம் வைக்கப்பட்ட அலகுக்கு எதிராக கடனை விண்ணப்பிக்கவும்.

பதிவாளருடன் உரிமை உருவாக்கத்தை அங்கீகரிக்கவும்

கடன் தகுதி திட்ட மதிப்பில் மதிப்பீடு செய்யப்படுகிறது.

விளிம்பு மற்றும் காலம் உறுதிசெய்யப்பட்டது

அனுமதிக்கப்பட்ட பிறகு நிதி கிரெடிட் செய்யப்பட்டது

அலகுகள் காலத்தில் தடுக்கப்பட்டவையாக இருக்கும்

மதிப்பு மற்றும் விளிம்பு நிலையை கண்காணிக்கவும்

உரிமையை விடுவிக்க கடனை திருப்பிச் செலுத்தவும்

எவ்வளவு பணம் கடனாக பெற முடியும்

பரஸ்பர நிதியிலிருந்து பணம் கடனாகப் பெறும்போது, ஒருவர் கடனாகப் பெறக்கூடிய பணத்தின் அளவு ஒருவரின் போர்ட்ஃபோலியோ அளவு மற்றும் பரஸ்பர நிதி வகை ஒருவர் வைத்திருப்பதைப் பொறுத்தது. பெரும்பாலான சந்தர்ப்பங்களில், கடன் நிதிகள் மொத்த முதலீட்டு மதிப்பின் 80 சதவீதம் வரை கிடைக்கலாம், ஆனால் ஈக்விட்டி நிதிகள் மொத்த முதலீட்டு மதிப்பின் 50 சதவீதம் வரை கிடைக்கலாம். ஈக்விட்டி சார்ந்த பரஸ்பர நிதிகள் வைத்திருக்கும் நிறுவனங்களின் பங்குகள் முதலீடு செய்யப்படுகின்றன, ஆனால் கடன் சார்ந்த பரஸ்பர நிதிகள் அரசு பத்திரங்கள் மற்றும் பிற இதே போன்ற கருவிகள் போன்ற நிலையான வருமான சொத்துகளில் முதலீடு செய்யப்படுகின்றன.

மற்றபுறம், ஒரு நுகர்வோர் தகுதியுடைய கடன் தொகை வங்கி தோறும் மாறுபடும். சில வங்கிகள் உங்கள் பரஸ்பர நிதியின் நிகர சொத்து மதிப்பின் 50%க்கு சமமான கடனை வழங்கலாம். ஒரு நன்மை என்னவென்றால், நீங்கள் உங்கள் நிதிகளை மீட்டெடுக்க முடியாது என்றாலும், நீங்கள் அவற்றை கடனாளருக்கான பாதுகாப்பாக வைத்திருக்கிறீர்கள், நீங்கள் முதலீடு செய்யவும் வட்டி மற்றும் மாறுபாடுகளைப் பெறவும் தொடர்வீர்கள், இருந்தால்.

பரஸ்பர நிதிகளில் கடனுக்கான வட்டி என்ன?

திட்ட வகை மற்றும் ஆபத்து சுயவிவரத்தைப் பொறுத்து, பரஸ்பர நிதியில் வட்டி மாறுபடும். கடன் நிதிகள் ஈக்விட்டி நிதிகளுடன் ஒப்பிடும்போது குறைந்த விகிதங்களை கொண்டிருக்கின்றன. வட்டி பயன்படுத்திய தொகைகளுக்கு மட்டுமே பொருந்தும். ஒருவர் கடனாகப் பெறக்கூடிய கிடைக்கக்கூடிய பணம் திட்டங்களின் மாறுபாடு, தற்போதைய NAV மற்றும் கடனாளரின் விளிம்பை பொறுத்தது. ஈக்விட்டி திட்டங்களுக்கு குறைந்த கடன்-முதல் மதிப்பு விகிதங்கள் உள்ளன. சந்தையில் சரிவுகள் விளிம்பு அழைப்புகளை ஏற்படுத்தலாம். பரஸ்பர நிதி அடமான கடன்கள் பாதுகாப்பற்ற கடன்களுடன் ஒப்பிடும்போது திறமையானவை, மேலும் இவை மதிப்பை நெருக்கமாக கண்காணிக்க வேண்டும்.

பரஸ்பர நிதிகளுக்கு எதிரான கடனுக்கு தேவையான ஆவணங்கள் என்ன?

பரஸ்பர நிதி அடமானத்தின் சந்தர்ப்பத்தில், பதிவுகள் அடிப்படை நிலைமையில் இருக்கும். அடையாள ஆதாரம், முகவரி ஆதாரம், PAN மற்றும் வங்கி தகவல் தேவை. உரிமை டிமாட் விவரங்கள் அல்லது பரஸ்பர நிதி வைத்திருப்பு அறிக்கைகளின் மூலம் நிறுவப்படுகிறது. கடன் விண்ணப்பம் மற்றும் உரிமை அங்கீகாரம் மூலம் இறுதியாக முடிக்கப்படுகிறது. திட்ட வகையைப் பொறுத்து வட்டியின் விதிமுறைகள் முன்புறத்தில் குறிப்பிடப்படுகின்றன. பதிவுகள் தேதியிட்டால் புதுப்பிக்கப்பட்ட KYC-ஐ கோரும் கடனாளர்கள் உள்ளனர். அடமான ஆதரவு வருமான ஆதாரத்தின் தேவையை நீக்க倾向ம். சரியான ஆவணங்கள் அனுமதியை விரைவுபடுத்துகிறது மற்றும் மதிப்பீட்டில் தாமதங்களைத் தடுக்கிறது.

பரஸ்பர நிதிகளுக்கு எதிராக கடன் பெறுவதன் நன்மைகள்

உங்கள் பரஸ்பர நிதி முதலீட்டிற்கு மாற்றாக உடனடி திரவத்தன்மையை உங்களுக்கு வழங்குகிறது.

உங்கள் நிதி பொறுப்புகளை பூர்த்தி செய்ய குறுகிய கால நிதிகளை உயர்த்த அனுமதிக்கிறது.

அவசரநிலையின் சந்தர்ப்பத்தில், உங்கள் பரஸ்பர நிதி முதலீடுகளை மீட்டெடுக்க வேண்டிய அவசியமில்லை.

உங்கள் நிதி திட்டத்தின் ஒருமைப்பாட்டை பராமரிக்கவும்.

மேலும் படிக்கவும்:பரஸ்பர நிதிகளில் முதலீடு செய்வது எப்படி

முடிவு

பரஸ்பர நிதி அடமானத்தில் முதலீடு செய்வது முதலீடுகளை ஒழுங்கு செய்யாமல் திரவத்தன்மை மேலாண்மையின் மிதமான முறையை வழங்குகிறது. இது கட்டாய விற்பனை, வரி விளைவு அல்லது நேர கட்டுப்பாடுகளை உள்ளடக்கவில்லை. இருப்பினும், சந்தை தொடர்புடைய மதிப்பில் மாற்றங்கள் கண்காணிப்பு மற்றும் திருப்பிச் செலுத்தலில் ஒழுக்கத்தை தேவைப்படும். இது நீண்டகால கடனளிப்புக்கு மாற்றாக குறுகிய கால கடனளிப்பு விருப்பம். நோக்கமுள்ள பயன்பாடு மற்றும் திருப்பிச் செலுத்த திட்டத்துடன், பரஸ்பர நிதி அடமானம் போர்ட்ஃபோலியோ அமைப்பை பராமரிக்கவும் மற்றும் ஒழுங்குபடுத்தப்பட்ட முறையில் நிதி நெகிழ்வுத்தன்மையை உதவவும் செய்கிறது.

FAQs

எங்கே நான் என் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை உறுதிப்படுத்தலாம்

மிகவும் பல வங்கிகள் மற்றும் நான்-பேங்கிங் ஃபைனான்ஷியல் கம்பெனீஸ் (NBFCs) மியூச்சுவல் ஃபண்ட்ஸ் (Mutual Funds) மீது கடன்கள் வழங்குகின்றன. மியூச்சுவல் ஃபண்ட்ஸ் மீது கடன்கள் வழங்குகிறார்களா என்பதை உறுதிப்படுத்த உங்கள் வங்கி அல்லது NBFC-ஐ தொடர்பு கொள்ளலாம்.

மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை அடமானம் வைத்து வழங்கப்படும் அதிகபட்ச கடன் தொகை எவ்வளவு?

உங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் (Mutual Fund) போர்ட்ஃபோலியோ (Portfolio) அளவையும், நீங்கள் வைத்திருக்கும் திட்டங்களின் வகையையும் பொறுத்து, மியூச்சுவல் ஃபண்ட் (Mutual Fund) அடமானம் வைத்து வழங்கப்படும் அதிகபட்ச கடன் மாறுபடும். பெரும்பாலான சந்தர்ப்பங்களில், இக்விட்டி ஃபண்ட்கள் (Equity Funds) முதலீட்டு மதிப்பின் 60% வரை வழங்க முடியும், மற்றும் கடன் ஃபண்ட்கள் (Debt Funds) மொத்த முதலீட்டு மதிப்பின் 80% வரை வழங்க முடியும்.

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்களுக்கு எதிராக கடன் பெற தகுதி அளவுகோல்கள் என்ன?

கடன் பெறுவதற்கான அடிப்படை தகுதி அளவுகோல்கள்: குறைந்தபட்சம் 21 வயது இருக்க வேண்டும் இந்திய குடியிருப்பாளர் இருக்க வேண்டும் சம்பளமளிக்கப்படும் அல்லது சுயதொழில் புரியும் நபராக இருக்க வேண்டும் நீங்கள் வைத்திருக்கும் மியூச்சுவல் ஃபண்ட்கள் (Mutual Funds) அடமானத்திற்கு தகுதியானவை இருக்க வேண்டும்

அனைத்து மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளும் அடமானத்திற்கு தகுதியானவையா

உள்ளடக்கம்: இல்லை. அனைத்து மியூச்சுவல் நிதிகளும் அடமானத்திற்கு தகுதியானவை அல்ல. உங்கள் வங்கி அல்லது என்.பி.எப்.சி (NBFC) ஐ தொடர்பு கொண்டு உங்கள் மியூச்சுவல் நிதிகள் அடமானத்திற்கு தகுதியானவை என சரிபார்க்கலாம்.

நான் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை அடமானம் வைக்கும்முன் என்னை சரிபார்க்க வேண்டும்?

உங்கள் மியூச்சுவல் நிதிகளை அடமானம் வைக்கும் முன், உங்கள் நிதி நிலைமையை, கடன் விதிமுறைகளை மற்றும் உட்பட்ட சாத்தியமான ஆபத்துகளை கவனமாக மதிப்பீடு செய்ய வேண்டும். மியூச்சுவல் நிதிகளை அடமானம் வைப்பதன் விளைவுகளை புரிந்து கொள்ள நிதி ஆலோசகரின் ஆலோசனையை பெறுவது பரிந்துரைக்கப்படுகிறது.

நான் எனது மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை அடமானம் வைக்க, ஆனால் நேரத்தில் திருப்பிச் செலுத்தவில்லை என்றால் என்ன ஆகும்?

{"content":"நீங்கள் கடனை நேரத்தில் திருப்பிச் செலுத்தவில்லை என்றால் கடன் வழங்குநர் பிணைக்கப்பட்ட மியூச்சுவல் ஃபண்ட் (Mutual Fund) அலகுகளை பாக்கியை மீட்டெடுக்க விற்கலாம்."}

ஏன் மியூச்சுவல் ஃபண்ட்ஸ் மீது கடன் தனிப்பட்ட கடனுக்கு மேல் சிறந்தது?

மியூச்சுவல் பண்ட் (Mutual Fund) அடமானம் மூலம் கடன் பெறுவது தனிப்பட்ட கடன்களை பெறுவதற்குப் பொருத்தமாகக் குறைவானது, ஏனெனில் அடமான ஆதரவு உள்ளது. வட்டி விகிதங்கள் குறைந்த நிலைகளில் உள்ளன, மேலும் கடன் சொத்துக்களின் மதிப்பின் அடிப்படையில் ஒப்புதல் அளிக்கப்படுகிறது, ஆனால் வருமானத்தின் அடிப்படையில் மட்டுமல்ல. தனிப்பட்ட கடன்கள் சொத்துக்களுடன் இணைக்கப்படவில்லை மற்றும் அதிக செலவானவை.

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்களைத் தவிர, மற்ற எந்த முதலீடுகளை ஒருவர் அடமானம் வைக்கலாம்?

முதலீட்டாளர்கள் பங்கு, நிலையான வைப்பு, பத்திரங்கள், ஈ.டி.எஃப்.கள் (ETFs), காப்பீட்டு கொள்கைகள் அல்லது தங்கம் போன்றவற்றை அடமானம் வைக்கலாம். சொத்துக்களுக்கு பல்வேறு மதிப்பீடு மற்றும் விலக்கு கொள்கைகள் உள்ளன. வெளிப்படைத் தன்மை, திரவத்தன்மை மற்றும் அடமானம் உருவாக்கும் எளிதான தன்மை ஆகியவை மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை முன்னிலை தேர்வாக மாற்றுகின்றன.

எஸ்ஐபி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை அடமானம் வைக்க முடியுமா

ஆம், இது மியூச்சுவல் ஃபண்ட் (Mutual Fund) அடமானத்தின் கீழ் எஸ்.ஐ.பி (SIP) யூனிட்களைப் பயன்படுத்த திறந்துள்ளது, யூனிட்கள் ஒதுக்கப்பட்ட பிறகு. பின்னர் எஸ்.ஐ.பி தவணைகளை அடமானமாக்க முடியாது. மட்டும் தெளிவான உரிமையாளர்கள் மட்டுமே உள்ள யூனிட்கள் தகுதி பெறும். கடன் வரம்புகள் என்.ஏ.வி (NAV) மாற்றங்களால் பாதிக்கப்படலாம்.

மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை உறுதிப்படுத்த எவ்வளவு நேரம் ஆகும்

ஒரு பிளெட்ஜ் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் உருவாக்கும் செயல்முறை சில நாட்கள் வேலை நேரத்தை எடுத்துக்கொள்ளலாம். அனுமதி டிஜிட்டல் அதிகாரப்பூர்வமாக்கல் மூலம் வேகமாக்கப்படுகிறது. ஆவணங்கள் திருத்தம் அல்லது மதிப்புகளை சரிசெய்ய தேவைப்படும் இடங்களில் தாமதங்கள் ஏற்படலாம். லியன் உறுதிப்படுத்தல் மற்றும் அனுமதிக்குப் பிறகு நிதிகள் விரைவில் வரவாகின்றன.