इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह मधील फरक

इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्हमधील फरक समजून घेणे महत्त्वाचे आहे. मुख्य तपशीलवार चर्चेच्या मुद्द्यांमध्ये इक्विटी म्हणजे काय, डेरिव्हेटिव्ह काय आहेत आणि इक्विटी वि डेरिव्हेटिव्हज यांचा समावेश आहे.

शेअर बाजारातील इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह ही दोन महत्त्वाची आर्थिक साधने आहेत. ते सहसा पूरक म्हणून पाहिले जातात परंतु त्यांच्या अनुप्रयोग आणि फायद्यांमध्ये भिन्न असतात. इक्विटी कंपनीच्या मालकीचे प्रतिनिधित्व करते, भागधारकांना कंपनीच्या नफ्यात वाटा देते आणि तिच्या कारभारात भूमिका देते. याउलट, डेरिव्हेटिव्ह म्हणून ओळखल्या जाणाऱ्या करारांचे मूल्य असते जे बॉण्ड, इक्विटी किंवा कमोडिटी सारख्या अंतर्निहित मालमत्तेपासून प्राप्त होते. हा लेख इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्हमधील आवश्यक फरक तपासतो, गुंतवणूकदारांना त्यांच्या जोखीम सहनशीलता आणि आर्थिक उद्दिष्टांवर आधारित माहितीपूर्ण निर्णय घेण्यास मदत करण्यासाठी माहिती प्रदान करतो.

इक्विटी म्हणजे काय?

इक्विटी, सामान्यतः स्टॉक किंवा शेअर्स म्हणून ओळखली जाते, कंपनीमधील मालकी दर्शवते. जेव्हा तुम्ही एखाद्या कंपनीचे शेअर्स खरेदी करता तेव्हा तुम्ही त्या व्यवसायात इक्विटी मिळवता, याचा अर्थ तुमचा तिच्या मालमत्तेवर आणि कमाईवर दावा असतो. इक्विटीच्या काही मुख्य पैलू आहेत:

1. मालकी: इक्विटी खरेदी करणे म्हणजे तुम्ही कंपनीचे आंशिक मालक बनता. तुमचा आर्थिक परतावा कंपनीच्या कामगिरीशी जोडलेला असतो, ज्यामध्ये नफा आणि तोटा दोन्ही समाविष्ट असतात.
2. जोखीम आणि बक्षीस: जरी शेअर्समध्ये गुंतवणुकीत जास्त जोखीम असते, तरीही मोठ्या बक्षिसे मिळण्याची शक्यता असते. बाजारातील परिस्थिती आणि फर्मचे यश यासारखे अनेक घटक शेअरच्या किमती प्रभावित करू शकतात.
3. लाभांश: इक्विटी गुंतवणूकदारांना लाभांश मिळू शकतो, जो भागधारकांना वितरित केलेल्या कंपनीच्या नफ्याचा भाग असतो. ही देयके स्थिर उत्पन्न प्रवाह प्रदान करू शकतात.
4. मतदानाचा हक्क: तुमच्याकडे विशिष्ट प्रकारची इक्विटी असल्यास, तुम्ही संचालक मंडळाची निवड करणे किंवा आवश्यक धोरणे ठरवणे यासारख्या प्रमुख कॉर्पोरेट निर्णयांवर मत देऊ शकता.

डेरिव्हेटिव्ह म्हणजे काय?

फायनान्समध्ये, स्टॉक, बाँड, कमोडिटी किंवा चलन यासारख्या अंतर्निहित मालमत्तेशी त्यांचे मूल्य जोडलेले करार डेरिव्हेटिव्ह म्हणून ओळखले जातात. हे करार हेजिंग, सट्टा आणि लवाद यासाठी वापरण्यात येणारी बहुमुखी साधने आहेत. डेरिव्हेटिव्ह्जचे महत्त्वाचे पैलू खालीलप्रमाणे आहेत:

• मालकी नाही: इक्विटीच्या विपरीत, डेरिव्हेटिव्ह्जचे मालक असणे याचा अर्थ असा नाही की तुमची मूळ मालमत्ता आहे. त्याऐवजी, डेरिव्हेटिव्ह तुम्हाला मालमत्तेच्या मालकीशिवाय मालमत्तेच्या किमतीच्या हालचालींवर अंदाज लावण्याची परवानगी देतात.

1. लीव्हरेज: डेरिव्हेटिव्हज अनेकदा लीव्हरेज वापरण्याची संधी देतात, ज्यामुळे तुम्हाला तुलनेने कमी भांडवलासह अधिक प्रमुख स्थान नियंत्रित करता येते. यामुळे संभाव्य नफा वाढू शकतो परंतु लक्षणीय तोटा होण्याची शक्यता देखील वाढू शकते.
2. डेरिव्हेटिव्हचे प्रकार: डेरिव्हेटिव्ह्ज अनेक स्वरूपात येतात, परंतु दोन सर्वात लोकप्रिय पर्याय आणि फ्युचर्स आहेत. पर्याय तुम्हाला एखाद्या मालमत्तेची विशिष्ट किंमतीला खरेदी किंवा विल्हेवाट लावण्याचे स्वातंत्र्य देतात, परंतु जबाबदारी देत ​​नाहीत. फ्युचर्स म्हणजे भविष्यातील तारखेला विशिष्ट किंमतीसाठी वस्तू विकत घेण्यासाठी किंवा विकण्यासाठीचे करार.
3. जोखीम प्रोफाइल: डेरिव्हेटिव्हज ही जटिल आर्थिक साधने आहेत ज्यात महत्त्वपूर्ण जोखीम असते. त्यांना बाजार आणि व्यापार होत असलेल्या विशिष्ट साधनांची संपूर्ण माहिती असणे आवश्यक आहे. लक्षणीय नुकसानाचा उच्च धोका उच्च परताव्याच्या संभाव्यतेशी जुळतो.

इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह मधील फरक

डेरिव्हेटिव्ह्ज आणि इक्विटीचे वेगवेगळे उपयोग आणि भिन्न जोखीम प्रोफाइल आहेत. ज्या गुंतवणूकदारांना त्यांच्या जोखीम सहिष्णुता आणि आर्थिक उद्दिष्टांना अनुकूल असा वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ तयार करायचा आहे त्यांना हे फरक माहित असले पाहिजेत. इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्हमधील मुख्य फरक खालीलप्रमाणे आहेत:

इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह दरम्यान निवडणे

इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह यामधील निवड करणे ही तुमची गुंतवणुकीची उद्दिष्टे, जोखीम सहनशीलता आणि या आर्थिक साधनांची समज यावर अवलंबून असते. तुमच्यासाठी कोणते सर्वोत्तम असू शकते ते येथे आहे:

जर तुम्ही इक्विटीज निवडता:

• • दीर्घकालीन मालकी हवी आहे: इक्विटी कंपनीमध्ये मालकी दर्शवते. तुम्ही दीर्घकालीन भांडवली वाढ आणि संभाव्य लाभांश उत्पन्न शोधत असाल तर इक्विटी हा एक ठोस पर्याय आहे.
  • बाजारातील अस्थिरतेसह सोयीस्कर आहेत: इक्विटी गुंतवणूक अस्थिर असू शकते, परंतु ते दीर्घकाळात भरीव परताव्याची क्षमता देतात. जर तुम्ही अल्पकालीन बाजारातील चढउतारांना तोंड देऊ शकत असाल, तर इक्विटी तुमच्यासाठी योग्य असू शकतात.

• मतदानाचे अधिकार हवे आहेत: भागधारकांना अनेकदा मतदानाचे अधिकार असतात, ज्यामुळे ते कंपनीच्या निर्णयांवर प्रभाव टाकू शकतात. तुम्हाला कॉर्पोरेट गव्हर्नन्समध्ये काही म्हणायचे असेल तर इक्विटी ही संधी देते.

• थेट गुंतवणुकीला प्राधान्य द्या: इक्विटी डेरिव्हेटिव्हपेक्षा सोपी असतात. जर तुम्हाला क्लिष्ट आर्थिक करारांना सामोरे जाणे आवडत नसेल, तर स्टॉकशी चिकटून राहणे हा तुमच्यासाठी योग्य पर्याय असू शकतो.

जर तुम्ही डेरिव्हेटिव्ह असाल तर:

• बाजाराचा अनुभव: डेरिव्हेटिव्हज ही जटिल साधने आहेत. ते अनुभवी गुंतवणूकदारांसाठी सर्वात योग्य आहेत ज्यांना त्यांची गुंतागुंत समजते.
• सट्टा किंवा बचाव करू इच्छिता: डेरिव्हेटिव्ह्ज किमतीच्या हालचालींवर अल्पकालीन सट्टा लावण्यासाठी किंवा विशिष्ट जोखमींविरूद्ध हेजिंगसाठी उत्कृष्ट आहेत. तुमच्या रणनीतीमध्ये बाजारातील अस्थिरतेचा फायदा घेणे किंवा तुमच्या पोर्टफोलिओचे संरक्षण करणे समाविष्ट असल्यास, डेरिव्हेटिव्ह हे उपयुक्त साधन आहेत.
• विशिष्ट ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी आहेत: जर तुमच्या गुंतवणूक योजनेमध्ये पर्याय, फ्युचर्स किंवा इतर डेरिव्हेटिव्ह्ज कॉन्ट्रॅक्ट्सचा समावेश असेल आणि तुम्हाला या मार्केटमध्ये नेव्हिगेट करण्याचे ज्ञान असेल, तर तुमच्या पोर्टफोलिओमध्ये डेरिव्हेटिव्ह्ज एक शक्तिशाली जोड असू शकतात.

निष्कर्ष

इक्विटी विरुद्ध डेरिव्हेटिव्हज वादात स्पष्ट विजेत्याची भविष्यवाणी करणे आव्हानात्मक आहे, परंतु तुमची आर्थिक उद्दिष्टे आणि जोखीम सहनशीलता समजून घेणे महत्त्वाचे आहे. एंजेल वन तुमच्या गरजेनुसार वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ तयार करण्यात मदत करून दोन्ही प्रकारच्या गुंतवणुकीसाठी सुलभ प्रवेश प्रदान करते. इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह्ज एकत्र करून तुम्ही तुमची आर्थिक उद्दिष्टे साध्य करण्यासाठी दोन्ही साधनांच्या सामर्थ्याचा फायदा घेऊ शकता.