డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహాన్ని అర్థం చేసుకోవడం

డాలర్-కాస్ట్ యావరేజింగ్ అనేది ఒక ప్రముఖ పెట్టుబడి వ్యూహం, ఇందులో దీర్ఘకాలంలో క్రమం తప్పకుండా ఒక నిర్ణీత మొత్తంలో డబ్బును పెట్టుబడి పెట్టడం ఉంటుంది.

డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహం అంటే ఏమిటి?

ప్రతి పెట్టుబడిదారు డిప్‌ను కొనుగోలు చేయాలని మరియు ఒక నిర్దిష్ట స్టాక్‌లో ఏకమొత్తాన్ని పెట్టాలని కోరుకుంటారు. కానీ కొన్ని నిర్బంధాల కారణంగా మీరు మార్కెట్‌కు సమయం పట్టలేకపోవచ్చు. మీరు దానిని చేయగలిగినప్పటికీ, మీరు తప్పు జరగగల అవకాశాలు ఉన్నాయి. డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహం అందుబాటులో ఉన్నప్పుడు ఇక్కడ ఇవ్వబడింది. ఇది మార్కెట్‌కు సమయం పట్టే అవసరాన్ని నివారిస్తుంది మరియు మార్కెట్‌లను ట్రాక్ చేయడానికి ఎక్కువ సమయం అంకితం చేయకుండా మార్కెట్ అస్థిరతను ఎదుర్కోవడానికి మిమ్మల్ని అనుమతిస్తుంది.

డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహం అనేది ఒక వ్యవస్థీకృత పెట్టుబడి ప్లాన్, ఇది ఒక పెట్టుబడిదారునికి క్రమం తప్పకుండా ఒక నిర్దిష్ట మొత్తాన్ని పెట్టుబడి పెట్టడానికి డిమాండ్ చేస్తుంది. పెట్టుబడి యొక్క ఫ్రీక్వెన్సీ సబ్జెక్టివ్‌గా ఉంటుంది మరియు పెట్టుబడిదారు యొక్క ఆదాయ వనరుపై ఆధారపడి ఉంటుంది. దాని ధర హెచ్చుతగ్గులతో సంబంధం లేకుండా మీరు కేవలం ఆస్తిని కొనుగోలు చేయాలి.

ఇప్పుడు డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహం అంటే ఏమిటో మేము అర్థం చేసుకున్నాము, దానిని మెరుగ్గా అర్థం చేసుకోవడానికి ఒక ఉదాహరణను చూద్దాం.

మోహన్ అనేది మార్కెట్ సానుకూలంగా లేదా ప్రతికూలంగా ఉండకుండా తన జీతం నుండి నిఫ్టీ ఇండెక్స్ ఫండ్‌లో ప్రతి నెలా ₹1000 పెట్టుబడి పెట్టాలని నిర్ణయించుకున్న జీతం పొందే వ్యక్తి. లెక్కింపులు ఈ క్రింది విధంగా ఉంటాయి-

ఇక్కడ 5వ నెల చివరిలో, మోహన్ ఇండెక్స్ ఫండ్ యొక్క 75 యూనిట్లను కొనుగోలు చేయగలిగారు ఎందుకంటే అతను డాలర్-ఖర్చు సగటు పెట్టుబడి ప్లాన్‌ను ఉపయోగించారు. అతను 1వ నెలలో ₹5000 లంప్సమ్ పెట్టుబడి పెట్టినట్లయితే, అతను 50 యూనిట్లను మాత్రమే పొందుతారు. కానీ డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహాన్ని అనుసరించడం ద్వారా, అతను 75 యూనిట్లను కొనుగోలు చేయగలుగుతారు!

మరొక ఉదాహరణ ఇలా ఉంటుంది

ABC స్టాక్‌లో కాశీ ప్రతి నెలా ₹ 100 పెట్టుబడి పెట్టాలని నిర్ణయించుకుందాం. మొదటి నెలలో స్టాక్ ధర ఒక్కో షేర్‌కు రూ. 50, కాబట్టి కాశీ రెండు షేర్లను కొనుగోలు చేస్తుంది. స్టాక్ ధర రెండవ నెలలో ప్రతి షేర్‌కు రూ. 25 కు తగ్గుతుంది, కాబట్టి ఆమె నాలుగు షేర్లను కొనుగోలు చేస్తుంది. మూడవ నెలలో, స్టాక్ ధర ప్రతి షేర్‌కు 75 రూపాయలకు పెరుగుతుంది, కాబట్టి ఆమె ఒక షేర్‌ను మాత్రమే కొనుగోలు చేయగలరు.

ఈ మూడు నెలల సమయంలో, ఆమె మొత్తం ఏడు షేర్లను రూపాయలు 300 కోసం కొనుగోలు చేశారు, ఫలితంగా ప్రతి షేర్‌కు సగటు కొనుగోలు ధర 42.86 (రూ 300/7 షేర్లు) ఉంటుంది. ఈ సగటు కొనుగోలు ధర మూడు నెలలలో స్టాక్ ధర సగటు కంటే తక్కువగా ఉంటుంది, ఇది రూ. 50 (రూ. 50 + రూ. 25 + రూ. 75/3 = రూ. 50). డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహాన్ని ఉపయోగించడం ద్వారా, ధర తక్కువగా ఉన్నప్పుడు మరియు తక్కువ షేర్లు ఉన్నప్పుడు పెట్టుబడిదారు మరిన్ని షేర్లను కొనుగోలు చేయగలిగారు, ఫలితంగా సగటు కొనుగోలు ధర తక్కువగా ఉంది.

డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహం పరిమితులు

డాలర్-కాస్ట్ యావరేజింగ్ అనేది ఒక ప్రముఖ పెట్టుబడి వ్యూహం, ఇందులో దీర్ఘకాలంలో క్రమం తప్పకుండా ఒక నిర్ణీత మొత్తంలో డబ్బును పెట్టుబడి పెట్టడం ఉంటుంది. ఈ విధానం అనేక ప్రయోజనాలను అందించగలిగినప్పటికీ, వీటితో సహా పరిగణించవలసిన కొన్ని పరిమితులు కూడా ఉన్నాయి:

1. మార్కెట్ టైమింగ్ రిస్క్:

డాలర్-ఖర్చు సగటు అనేది మార్కెట్ కాలానుగుణంగా పెరుగుతుందని భావిస్తుంది, కానీ ఇది ఎల్లప్పుడూ కేసు కాదు. పెట్టుబడి వ్యవధిలో మార్కెట్ గణనీయంగా తిరస్కరించినట్లయితే, రాబడులు ఊహించిన దాని కంటే తక్కువగా ఉండవచ్చు.

2. ఆపర్చ్యునిటీ కాస్ట్:

రెగ్యులర్ ఇంటర్వెల్స్ వద్ద ఒక ఫిక్స్‌డ్ మొత్తాన్ని పెట్టుబడి పెట్టడం ద్వారా, పెట్టుబడిదారులు అండర్వాల్యూడ్ ఆస్తులలో పెట్టుబడి పెట్టడానికి అవకాశాలను మిస్ అవవచ్చు.

3. ట్రాన్సాక్షన్ ఖర్చులు:

రాబడులను తినగల కమిషన్లు, ఫీజులు మరియు పన్నుల కారణంగా తరచుగా ట్రాన్సాక్షన్లు ఖర్చులను పెంచుకోవచ్చు.

4. భావోద్వేగ ఒత్తిడి:

డాలర్-ఖర్చు సగటుకు అవసరమైన సాధారణ పెట్టుబడులు కొన్ని పెట్టుబడిదారులకు, ముఖ్యంగా మార్కెట్ అస్థిరత సమయాల్లో మానసికంగా ఒత్తిడిని కలిగిస్తాయి.

5. మార్కెట్ అసమర్థత:

కొన్ని అధ్యయనాలు డాలర్-ఖర్చు సగటు సమర్థవంతమైన మార్కెట్లలో సమర్థవంతంగా ఉండకపోవచ్చని సూచిస్తున్నాయి, ఇక్కడ ధరలు త్వరగా కొత్త సమాచారాన్ని కలిగి ఉంటాయి.

6. తక్కువ రిటర్న్స్:

కొన్ని సందర్భాల్లో, డాలర్ ఖర్చు సగటు అనేది ఏకమొత్తంలో పెట్టుబడి పెట్టడంతో పోలిస్తే తక్కువ రాబడులకు దారితీయవచ్చు, ముఖ్యంగా పెట్టుబడి వ్యవధిలో మార్కెట్ బలమైన లాభాలను అనుభవిస్తే.

మొత్తంమీద, డాలర్-ఖర్చు సగటు ఒక ఉపయోగకరమైన పెట్టుబడి వ్యూహం అయినప్పటికీ, ఈ పరిమితులను పరిగణనలోకి తీసుకోవడం మరియు ప్రమేయంగల రిస్కులు మరియు ఖర్చులకు వ్యతిరేకంగా సంభావ్య ప్రయోజనాలను బరువు చేయడం ముఖ్యం.

ముగింపు

ఇప్పుడు మీరు డాలర్-ఖర్చు సగటు వ్యూహాన్ని అర్థం చేసుకున్నారు కాబట్టి, ఏంజెల్ వన్‌తో ఒక డీమ్యాట్ అకౌంట్ తెరవండి మరియు మీ పెట్టుబడి ప్రయాణాన్ని ప్రారంభించండి.