తెలుగు
బడ్జెట్ 2024లో కీలక మార్పులు
ఇంకమ్ ట్యాక్స్ యాక్ట్లోని సెక్షన్ 112ఏ, దీర్ఘకాలిక క్యాపిటల్ గెయిన్స్ (LTCG) పై పన్ను విధానంను జాబితాబద్ధిత ఈక్విటీ షేర్లు, ఈక్విటీ-ఆధారిత మ్యూచువల్ ఫండ్లు మరియు బిజినెస్ ట్రస్టుల యూనిట్ల విక్రయం వల్ల ఉత్పన్నమయ్యే అంశాలపై కవర్ చేస్తుంది. యూనియన్ బడ్జెట్ 2024లో ప్రవేశపెట్టిన తాజా మార్పులు ఈ సెక్షన్లో గణనీయమైన సవరణలను తెచ్చాయి, ఇవి పెట్టుబడిదారులు మరియు పన్ను చెల్లింపుదారులపై ప్రభావం చూపుతున్నాయి. స్టాక్ మార్కెట్ పెట్టుబడుల్లో పాల్గొనే వ్యక్తులు మరియు వ్యాపారాల కోసం ఈ నిబంధనలను అర్థం చేసుకోవడం కీలకం, ఎందుకంటే ఇవి పన్ను బాధ్యతలు మరియు ఆర్థిక ప్రణాళికపై నేరుగా ప్రభావం చూపుతాయి.
బడ్జెట్ 2024లోని సవరణలు సెక్షన్ 112ఏ కింద ఎల్టీసీజీ పన్ను విధానంలో గమనించదగిన మార్పులను చేశాయి, వీటిలో పన్ను రేట్ల పెంపు మరియు మినహాయింపు పరిమితి విస్తరణ ఉన్నాయి. ఈ సవరణలు దీర్ఘకాలిక ఈక్విటీ పెట్టుబడులకు ప్రోత్సాహాలను కొనసాగిస్తూ పన్ను ఆదాయాన్ని ఆప్టిమైజ్ చేయడాన్ని లక్ష్యంగా తీసుకున్నాయి.
- పన్ను రేటు పెంపు: సెక్షన్ 112ఏ కింద ఎల్టీసీజీ పన్ను రేటు 10% నుండి 12.5%కి పెరిగింది. దీనివల్ల జాబితాబద్ధిత సెక్యూరిటీలపై గణనీయమైన క్యాపిటల్ గెయిన్స్ ఆర్జించే ఇన్వెస్టర్లు గత సంవత్సరాలతో పోలిస్తే ఎక్కువ పన్ను చెల్లించాల్సి ఉంటుంది.
- ఎక్కువ మినహాయింపు పరిమితి: ఎల్టీసీజీ మినహాయింపు పరిమితి ₹1 లక్ష నుండి ₹1.25 లక్షకు పెరిగింది. ఈ పరిమితికి దిగువన ఉన్న క్యాపిటల్ గెయిన్స్పై ఇన్వెస్టర్లు మినహాయింపు ప్రయోజనం పొందుతూనే ఉంటారు.
- అమలులోకి వచ్చే తేదీ: ఈ మార్పులు జూలై 23, 2024 న లేదా ఆ తరువాత అమ్మిన సెక్యూరిటీలకు వర్తిస్తాయి. ఈ తేదీకి ముందున్న లావాదేవీలు పాత పన్ను నిబంధనలను అనుసరిస్తాయి.
సెక్షన్ 112ఏ వర్తించే సందర్భాలు
సెక్షన్ 112ఏ కింద పన్ను నిబంధనలు కొన్ని ప్రత్యేక షరతులకే వర్తిస్తాయి. సడలింపుతో కూడిన పన్ను రేటుకు అర్హత సాధించాలంటే ఇన్వెస్టర్లు తమ లావాదేవీలు తగిన అర్హత ప్రమాణాలను పూర్తి చేస్తున్నాయో లేదో నిర్ధారించుకోవాలి.
- అమ్మకం ఈక్విటీ షేర్లు, ఈక్విటీ-ఆధారిత మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లు లేదా బిజినెస్ ట్రస్ట్ యూనిట్లకు సంబంధించి ఉండాలి.
- సెక్యూరిటీలు దీర్ఘకాలిక క్యాపిటల్ ఆస్తులుగా వర్గీకరించబడాలి, అంటే అమ్మకానికి ముందు ఒక సంవత్సరానికి పైగా హోల్డ్ చేసి ఉండాలి.
- FY 2024-25 నుంచి క్యాపిటల్ గెయిన్స్ ₹1.25 లక్షను మించితేనే పన్నుకు లోబడతాయి.
- ఈక్విటీ షేర్ల కొనుగోలు మరియు అమ్మకాలు సెక్యూరిటీస్ ట్రాన్సాక్షన్ ట్యాక్స్ (STT) పరిధిలో ఉండాలి. అదే విధంగా, ఈక్విటీ-ఆధారిత మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లు లేదా బిజినెస్ ట్రస్ట్ యూనిట్ల అమ్మకాలు కూడా ఎస్టిటి పరిధిలో ఉండాలి.
సెక్షన్ 112ఏ కింద గ్రాండ్ఫాదరింగ్ నిబంధనలు
సెక్షన్ 112ఏ ప్రవేశానికి ముందు పోగైన లాభాలపై ఆకస్మిక పన్ను భారం పడకుండా రక్షించడానికి ప్రభుత్వం గ్రాండ్ఫాదరింగ్ నిబంధనను అమలు చేసింది. ఈ నిబంధన ప్రకారం, జనవరి 31, 2018 వరకు ఆర్జించిన లాభాలపై పన్ను ఉండదు. ఈ తేదీకి ముందుగా కొనుగోలు చేసిన ఆస్తుల అక్విజిషన్ ఖర్చు క్రింది వాటిలో ఎక్కువదాన్ని ఆధారంగా సవరించబడుతుంది:
- ఆస్తి యొక్క వాస్తవ కొనుగోలు ధర, లేదా
- జనవరి 31, 2018 నాటికి ఆస్తి యొక్క ఫెయర్ మార్కెట్ విలువ (ఎఫ్ఎమ్వి).
దీంతో జనవరి 31, 2018 తర్వాత పోగైన క్యాపిటల్ గెయిన్స్పైనే సెక్షన్ 112ఏ కింద పన్ను విధించబడుతుంది.
వ్యాప్తి మరియు ముఖ్య నిబంధనలు
సడలింపుతో కూడిన ఎల్టీసీజీ పన్ను రేటు ప్రయోజనం పొందాలంటే క్రింది షరతులను పాటించాలి:
- లావాదేవీలపై STT చెల్లింపు: ఈక్విటీ షేర్ల అక్విజిషన్ మరియు ట్రాన్స్ఫర్ రెండింటిపైనా ఎస్టిటి చెల్లించాలి. మ్యూచువల్ ఫండ్లు మరియు బిజినెస్ ట్రస్టుల విషయంలో అమ్మకం సమయంలో ఎస్టిటి చెల్లించాలి.
- దీర్ఘకాలిక పెట్టుబడిగా వర్గీకరణ: సెక్యూరిటీలను స్టాక్-ఇన్-ట్రేడ్గా కాకుండా దీర్ఘకాలిక క్యాపిటల్ ఆస్తులుగా హోల్డ్ చేసి ఉండాలి. అంటే స్టాక్స్ను వ్యాపారంగా ట్రేడ్ చేసే వ్యక్తులు సెక్షన్ 112ఏ ప్రయోజనాలు క్లేమ్ చేయలేరు.
- డిడక్షన్లు అనుమతించబడవు: చాప్టర్ వీఐ-ఏ కింద డిడక్షన్లు మరియు సెక్షన్ 87ఏ కింద రీబేట్లు, సెక్షన్ 112ఏ కింద పన్ను విధించబడిన ఎల్టీసీజీకి ఎదురుగా క్లేమ్ చేయలేరు. దీతో ఇతర సెక్షన్ల కింద ఉన్న పన్ను ప్రయోజనాలు ఎల్టీసీజీ పన్ను బాధ్యతను తగ్గించకుండా ఉంటుంది.
సెక్షన్ 112ఏ సవరణకు ముందు మరియు తర్వాత
ఎల్టీసీజీ పన్ను విధానం సంవత్సరాల క్రమంలో మారుతూ వచ్చింది; 2018లో మరియు తిరిగి 2024లో ప్రధాన మార్పులు వచ్చాయి. ఈ చరిత్రని అర్థం చేసుకోవడం తాజా సవరణల ప్రభావాన్ని అంచనా వేయడంలో సహాయపడుతుంది.
- ఏప్రిల్ 1, 2018కి ముందు: ఎస్టిటి చెల్లించినట్లయితే జాబితాబద్ధిత ఈక్విటీ షేర్లు మరియు ఈక్విటీ-ఆధారిత మ్యూచువల్ ఫండ్లపై దీర్ఘకాలిక క్యాపిటల్ గెయిన్స్ పూర్తిగా సెక్షన్ 10(38) కింద మినహాయింపుపొందేవి.
- ఏప్రిల్ 1, 2018 తర్వాత: సెక్షన్ 10(38) రద్దు చేయబడింది, మరియు ₹ 1 లక్షను మించిన ఎల్టీసీజీపై 10% పన్ను విధించేలా సెక్షన్ 112ఏ ప్రవేశపెట్టబడింది.
- జూలై 23, 2024 తర్వాత: ఎల్టీసీజీ పన్ను రేటు 12.5%కి పెరిగింది, మరియు మినహాయింపు పరిమితి ₹ 1.25 లక్షకు పెంచబడింది.
సెక్షన్ 112ఏకి మినహాయింపులు
కొన్ని పన్ను చెల్లింపుదారుల వర్గాలు మరియు లావాదేవీలు వేరే నిబంధనల కింద పన్ను విధించబడతాయి లేదా సెక్షన్ 112ఏ నుండి మినహాయింపులో ఉంటాయి:
- నాన్-ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్లు: డెట్ మ్యూచువల్ ఫండ్లు మరియు హైబ్రిడ్ ఫండ్లపై లాభాలు సాధారణంగా సెక్షన్ 112 కింద వేరే నిబంధనల ప్రకారం పన్ను చేయబడతాయి.
- ఎన్ఆర్ఐలు: నాన్-రెసిడెంట్ ఇండియన్స్ (ఎన్ఆర్ఐలు) పై సెక్షన్ 112ఏ బదులు సెక్షన్ 115ఏడీ కింద పన్ను వర్తిస్తుంది, ఇది విదేశీ ఇన్వెస్టర్ల పన్నును నియంత్రిస్తుంది.
- ఐఎఫ్ఎస్సి లావాదేవీలు: ఇంటర్నేషనల్ ఫైనాన్షియల్ సర్వీసెస్ సెంటర్లు (ఐఎఫ్ఎస్సీలు) లో జాబితాబద్ధిత సెక్యూరిటీలకు ఎస్టిటి వర్తించదు కాబట్టి ఇవి మినహాయింపులో ఉంటాయి.
- ఫారిన్ ఇన్స్టిట్యూషనల్ ఇన్వెస్టర్లు (FII లు): క్యాపిటల్ ఆస్తులుగా హోల్డ్ చేసిన సెక్యూరిటీలపై ఎఫ్ఐఐలు ఆర్జించిన లాభాలు సెక్షన్ 112ఏ పరిధిలోకి రావు.
- బిజినెస్ స్టాక్: సెక్యూరిటీలను క్యాపిటల్ ఆస్తులుగా కాకుండా స్టాక్-ఇన్-ట్రేడ్గా హోల్డ్ చేసినట్లు ఇన్వెస్టర్ నిరూపిస్తే, సెక్షన్ 112ఏ వర్తించదు.
మంచి అవగాహన కోసం ఉదాహరణలు
సెక్షన్ 112ఏ ప్రభావాన్ని స్పష్టంగా అర్థం చేసుకోవడానికి క్రింది పరిస్థితులను పరిశీలించండి:
ఉదాహరణ 1: మినహాయింపు పరిమితికి దిగువన LTCG
మిస్టర్ ఎక్స్ మార్చి 1, 2024 న ఏబీసీ లిమిటెడ్ షేర్లను ఒక్కొక్కటి ₹100కి 1,000 షేర్లు కొనుగోలు చేస్తారు. ఏప్రిల్ 1, 2026 న ఒక్కొక్కటి ₹180కి అమ్ముతారు.
- మొత్తం అమ్మకపు ధర: ₹ 1,80,000
- అక్విజిషన్ ఖర్చు: ₹ 1,00,000
- ఎల్టీసీజీ: ₹ 80,000 (₹ 1.25 లక్ష కంటే తక్కువ కాబట్టి మినహాయింపు)
ఉదాహరణ 2: మినహాయింపు పరిమితికి మించిన LTCG
మిస్టర్ ఏ ఒక్కొక్కటి ₹ 150కి 1,500 ఈక్విటీ-ఆధారిత మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లు కొనుగోలు చేసి, ఏడాది తర్వాత ఒక్కొక్కటి ₹ 220కి అమ్ముతారు.
- మొత్తం అమ్మకపు ధర: ₹ 3,30,000
- అక్విజిషన్ ఖర్చు: ₹ 2,25,000
- ఎల్టీసీజీ: ₹ 1,05,000 (క్రొత్త ₹1.25 లక్ష పరిమితి ప్రకారం మినహాయింపు)
ఉదాహరణ 3: పెట్టుబడి స్వభావంపై ఆధారపడిన వర్తింపు
మిస్టర్ జడ్ ఎక్స్వైజెడ్ లిమిటెడ్ షేర్లను 3 సంవత్సరాలకు పైగా దీర్ఘకాలిక పెట్టుబడిగా హోల్డ్ చేసి ₹ 1,00,000 లాభంతో అమ్ముతారు. ఇవి క్యాపిటల్ ఆస్తులు కాబట్టి సెక్షన్ 112ఏ వర్తించినప్పటికీ మినహాయింపు పరిమితిలో ఉండడంతో పన్ను లేదు.
ఉదాహరణ 4: పన్నుకు లోబడే LTCG పరిస్థితి
మిసెస్ బి ₹ 5 లక్షలను ఈక్విటీ షేర్లలో పెట్టి 2 సంవత్సరాల తర్వాత ₹ 7.5 లక్షలకు అమ్ముతారు.
- ఎల్టీసీజీ: ₹ 2.5 లక్ష
- మినహాయింపు భాగం: ₹ 1.25 లక్ష
- పన్నుకు లోబడే ఎల్టీసీజీ: ₹ 1.25 లక్ష
- చెల్లించాల్సిన పన్ను: ₹ 1.25 లక్షపై 12.5% = ₹ 15,625
పెట్టుబడిదారులు మరియు మార్కెట్పై ప్రభావం
పునర్విచారించిన పన్ను రేటు, ముఖ్యంగా ఈక్విటీ మార్కెట్లను సంపద సృష్తికి ఆధారంగా చేసుకునే వారికి, ఇన్వెస్టర్ అభిప్రాయాన్ని ప్రభావితం చేయవచ్చు. ముఖ్యమైన ప్రభావాలు:
- రిటైల్ పెట్టుబడిదారులు: ఎక్కువ పన్నుల కారణంగా మరింత వ్యూహాత్మక పెట్టుబడి ప్రణాళిక మరియు ఇతర ఆస్తి తరగతుల్లో డైవర్సిఫికేషన్ వైపు ప్రోత్సాహం ఉండొచ్చు.
- మ్యూచువల్ ఫండ్ పరిశ్రమ: ఈక్విటీ-ఆధారిత ఫండ్లలో ఇన్వెస్టర్ అభిరుచి మారవచ్చు; కొందరు పన్ను-సమర్థ ప్రత్యామ్నాయాల వైపు మారవచ్చు.
- హై-నెట్-వర్త్ వ్యక్తులు (HNI లు): పెద్ద ఈక్విటీ హోల్డింగ్స్ ఉన్న ఇన్వెస్టర్లు క్యాపిటల్ గెయిన్స్ హార్వెస్టింగ్ వ్యూహాలను ఆప్టిమైజ్ చేయాల్సి ఉంటుంది.
సారాంశం
సెక్షన్ 112ఏ జాబితాబద్ధిత ఈక్విటీ షేర్లు, ఈక్విటీ-ఆధారిత మ్యూచువల్ ఫండ్లు మరియు బిజినెస్ ట్రస్టులపై దీర్ఘకాలిక క్యాపిటల్ గెయిన్స్పై పన్ను బాధ్యతను నిర్ణయించడంలో కీలక పాత్ర పోషిస్తుంది. బడ్జెట్ 2024లో వచ్చిన తాజా మార్పులతో, ఎక్కువ పన్ను రేటు మరియు పెరిగిన మినహాయింపు పరిమితి గురించి ఇన్వెస్టర్లు తెలుసుకుని తమ పెట్టుబడులను సమర్థంగా ప్రణాళిక చేసుకోవాలి. తగిన పన్ను ప్రణాళిక మరియు అర్హత ప్రమాణాల అవగాహనతో ఇన్వెస్టర్లు పన్ను భారాన్ని తగ్గించుకుంటూ సమాచారపూర్వక ఆర్థిక నిర్ణయాలు తీసుకోవచ్చు.
