ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಮಿಲೇನಿಯಲ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಜೆನ್ ಜೆಡ್‌ ಪೀಳಿಗೆಯ ಆಯ್ಕೆಯ ಹೂಡಿಕೆ ಸಾಧನವಾಗಿ ವೇಗವಾಗಿ ಬೆಳೆಯುತ್ತಿವೆ. ಪ್ರಾರಂಭದ ಅನುಕೂಲತೆ ಮತ್ತು ನಿಧಿಯ ಕಾರ್ಯಕ್ಷಮತೆಯನ್ನು ಟ್ರ್ಯಾಕ್ ಮಾಡುವ ಸುಲಭತೆಯು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳ ಜನಪ್ರಿಯತೆಗೆ ಎರಡು ದೊಡ್ಡ ಕಾರಣಗಳಾಗಿವೆ. ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಸಂಸ್ಥೆಯು ಒಂದು ತಡೆರಹಿತ ಘಟಕವಾಗಿದ್ದು, ಇದು ತನ್ನ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಆದಾಯವನ್ನು ಗರಿಷ್ಠಗೊಳಿಸಲು ಸ್ಟಾಕ್‌ಗಳು, ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಇತರ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಟ್ರೇಡ್ ಮಾಡುವ ಗುರಿಯನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ. ಈ ಸಂಸ್ಥೆಯು ಹಲವಾರು ನಿರ್ದೇಶಕರು, ಸಲಹೆಗಾರರು, ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್‌ಗಳು, ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ವಿಶ್ಲೇಷಕರು, ಸಂಶೋಧಕರು ಮತ್ತು ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ಗಳನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿದೆ. ನೀವು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿಯೂ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತಿದ್ದರೆ, ನೀವು ‘ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್’ ಅವಧಿಯನ್ನು ಕೇಳಲು ಅಥವಾ ಓದಲು ಬದ್ಧರಾಗಿರುತ್ತೀರಿ’. ಈ ಬ್ಲಾಗಿನಲ್ಲಿ ನಾವು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡಿನ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ನ ವ್ಯಾಖ್ಯಾನ, ಪಾತ್ರಗಳು ಮತ್ತು ಜವಾಬ್ದಾರಿಗಳನ್ನು ವಿವರಿಸುತ್ತೇವೆ.
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಎಂದರೇನು?
ಫೆಡರಲ್ ಸರ್ಕಾರದ ಆದೇಶದ ಕಾರಣದಿಂದಾಗಿ ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಅಗತ್ಯವು ಹುಟ್ಟಿಕೊಂಡಿತು. ಅವರ ನಿಯಮಾವಳಿಗಳ ಪ್ರಕಾರ, ಫಂಡ್ ಆಸ್ತಿಗಳು, ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್ ಮತ್ತು ಹೂಡಿಕೆ ಸಲಹೆಗಾರ ಅಥವಾ ಸಲಹೆಗಾರರ ನಡುವಿನ ಒಟ್ಟುಗೂಡಿಸುವಿಕೆಯನ್ನು ನಿರ್ವಹಿಸುವುದು ಕಡ್ಡಾಯವಾಗಿತ್ತು. ಇದು ಸುರಕ್ಷತೆ, ಪಾರದರ್ಶಕತೆ ಮತ್ತು ಅಧಿಕಾರ ಮತ್ತು ಪ್ರವೇಶದ ಯಾವುದೇ ದುರ್ಬಳಕೆ ಅಥವಾ ದುರುಪಯೋಗವನ್ನು ತಪ್ಪಿಸಲು. ಆದ್ದರಿಂದ ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ನ ಸ್ವತ್ತುಗಳಿಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಿದ ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ಹಿತಾಸಕ್ತಿಯನ್ನು ರಕ್ಷಿಸಲು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಪಾತ್ರವನ್ನು ರಚಿಸಲಾಗಿದೆ.
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ನ ಈ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಹಣಕಾಸು ಸಂಸ್ಥೆ, ಬ್ಯಾಂಕ್, ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಯೂನಿಯನ್‌ಗಳು ಅಥವಾ ಟ್ರಸ್ಟ್ ಕಂಪನಿಯ ರೂಪದಲ್ಲಿರಬಹುದು. ಇದು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಏಕೆಂದರೆ ಈ ರೀತಿಯ ಸಂಸ್ಥೆಗಳು ಈಗಾಗಲೇ ಫೆಡರಲ್ ಅಧಿಕಾರಿಗಳಿಂದ ಹೆಚ್ಚು ನಿಯಂತ್ರಿಸಲ್ಪಟ್ಟಿವೆ ಮತ್ತು ಸಂಬಂಧಿತ ಆಂತರಿಕ ಪ್ರಕ್ರಿಯೆಗಳೊಂದಿಗೆ (ಆಡಿಟಿಂಗ್, ರೆಕಾರ್ಡ್ ಕೀಪಿಂಗ್, ವರದಿ ಮಾಡುವಿಕೆ, ಇತ್ಯಾದಿ) ಹೆಚ್ಚು ಸುವ್ಯವಸ್ಥಿತವಾಗಿವೆ, ಆದ್ದರಿಂದ ಫಂಡಿನ ಸ್ವತ್ತುಗಳ ಕಸ್ಟಡಿಯನ್ನು ಅವರಿಗೆ ನೀಡುವುದು ಎಲ್ಲರ ಹಿತಾಸಕ್ತಿಯಲ್ಲಿದೆ.
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ನ ಪಾತ್ರಗಳು ಮತ್ತು ಜವಾಬ್ದಾರಿಗಳು
ಈಗಾಗಲೇ ನಮೂದಿಸಿದಂತೆ, ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ನ ಪ್ರಾಥಮಿಕ ಜವಾಬ್ದಾರಿಯು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಅಡಿಯಲ್ಲಿ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳು ಮತ್ತು ಇತರ ಸ್ವತ್ತುಗಳನ್ನು ಕಾವಲು ಕಾಯುವುದು ಮತ್ತು ರಕ್ಷಿಸುವುದು. ಈ ದೊಡ್ಡ ಜವಾಬ್ದಾರಿಯನ್ನು ನಿರ್ವಹಿಸಲು ಹಲವಾರು ಆಂತರಿಕ ಕಾರ್ಯಗಳು ಒಳಗೊಂಡಿವೆ. ಅವುಗಳು ಇದನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿದೆ:
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಸ್ವತ್ತುಗಳಿಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದಂತೆ ಎಲ್ಲಾ ವಹಿವಾಟುಗಳ ವಿವರವಾದ ದಾಖಲೆಗಳನ್ನು ಇಟ್ಟುಕೊಳ್ಳುವುದು.
ತಮ್ಮ ನಿಯಂತ್ರಕ ಸಾಮರ್ಥ್ಯದ ಅಡಿಯಲ್ಲಿ, ಫಂಡ್ ಹೌಸಿಗೆ ಒದಗಿಸಿದಂತೆ ವಿವಿಧ ಷೇರು / ಯೂನಿಟ್ ಹೋಲ್ಡರ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಅವರ ವೈಯಕ್ತಿಕ ಡೇಟಾ ಬಗ್ಗೆ ನಿಖರವಾದ ಮತ್ತು ಅಪ್-ಟು-ಡೇಟ್ ಮಾಹಿತಿಯನ್ನು ಕೂಡ ಅವರು ಖಚಿತಪಡಿಸುತ್ತಾರೆ.
ಸ್ವತ್ತುಗಳಎಲ್ಲಾ ಮಾರಾಟ ಅಥವಾ ಖರೀದಿಗಳಿಗೆ, ಒದಗಿಸಲಾದ ಹಣದ ಸಮನ್ವಯ ಮತ್ತು ಸರಿಯಾದ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ವರ್ಗಾಯಿಸಲಾದ ಸಮಾನ ಮೊತ್ತದ ಷೇರುಗಳು / ಘಟಕಗಳ ದೃಢೀಕರಣ (ಅಥವಾ ಅವರ ಬ್ರೋಕರೇಜ್‌ಗಳು, ಸಂದರ್ಭದಲ್ಲಿ ಇರಬಹುದು), ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಜವಾಬ್ದಾರಿಯಾಗಿರುತ್ತದೆ.
ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿ ಎಕ್ಸ್‌ಚೇಂಜ್ ಕಮಿಷನ್ (ಎಸ್ಇಸಿ (SEC)) ಎಲ್ಲಾ ವಿಷಯಗಳಲ್ಲಿ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯನ್ನು ಸಂರಕ್ಷಿಸುವ ಮುಖ್ಯ ನಿಯಂತ್ರಕ ಪ್ರಾಧಿಕಾರವಾಗಿದೆ, ಮತ್ತು ಅವರ ಅನುಸರಣೆ ಆದೇಶಗಳಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ, ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ನಿಯತಕಾಲಿಕ ವರದಿಗಳು ಮತ್ತು ಸಂವಹನವನ್ನು ಬಯಸಿದ ಸ್ವರೂಪದಲ್ಲಿ ಮಾಡಲು ನಿರೀಕ್ಷಿಸಲಾಗಿದೆ.
ಇದಲ್ಲದೆ, ಎಸ್ಇಸಿ (SEC) ಮಾರ್ಗಸೂಚಿಗಳ ಪ್ರಕಾರ, ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ‘ಎಲ್ಲವನ್ನೂ ನೋಡುವ ಕಣ್ಣು’ಗಳಾಗಿ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತಾರೆ ಮತ್ತು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಸ್ವತ್ತುಗಳನ್ನು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುವ ವಿವಿಧ ಕಂಪನಿಗಳ ವರದಿಗಳು, ಕಾರ್ಯಕ್ಷಮತೆ ಮತ್ತು ಚಟುವಟಿಕೆಗಳನ್ನು ಮೇಲ್ವಿಚಾರಣೆ ಮಾಡುತ್ತಾರೆ.
ಟ್ರಾನ್ಸಾಕ್ಷನ್ ಶುಲ್ಕಗಳಂತಹ ಯೂನಿಟ್‌ಗಳು/ಷೇರುಗಳ ಖರೀದಿ ಅಥವಾ ಮಾರಾಟಕ್ಕೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ ಹಣಕಾಸಿನ ವೆಚ್ಚಗಳ ಪಾವತಿಯನ್ನು ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ನಿರ್ವಹಿಸಬಹುದು ಮತ್ತು ರಿಡೆಂಪ್ಶನ್ ಪ್ರಕ್ರಿಯೆಯನ್ನು ನಡೆಸಬಹುದು.
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ಗಳು ನೀಡುವ ಹೆಚ್ಚುವರಿ ಸೇವೆಗಳು
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ಗಳು ಲಾಭರಹಿತ ಸಂಸ್ಥೆಗಳಲ್ಲ ಎಂದು ನಾವು ಮರೆಯಬಾರದು. ಹಿಂದಿನ ವಿಭಾಗದಲ್ಲಿ ವಿವರಿಸಲಾದ ಅವರ ಪ್ರಾಥಮಿಕ ಪಾತ್ರಗಳು ಮತ್ತು ಜವಾಬ್ದಾರಿಗಳ ಹೊರತಾಗಿ, ಇತರ ಹಲವಾರು ಹೌಸ್‌ಕೀಪಿಂಗ್ ಮತ್ತು ಇತರ ವಹಿವಾಟು ಅಥವಾ ನಿಯಂತ್ರಕ ಸೇವೆಗಳು ಅವರು ಒದಗಿಸುತ್ತಾರೆ; ಅವುಗಳ ಆಂತರಿಕ ಆದಾಯ ಪ್ರವಾಹಗಳನ್ನು ಪೂರಕಗೊಳಿಸುವ ಮಾರ್ಗವಾಗಿ. ಇವುಗಳು ಫಂಡ್ ಬುಕ್‌ಕೀಪಿಂಗ್ ಮತ್ತು ಅಕೌಂಟಿಂಗ್, ನಿಯಂತ್ರಕ, ಒಪ್ಪಂದ ಮತ್ತು ಕಾನೂನು ಅನುಸರಣೆ ನಿರ್ವಹಣೆ, ತೆರಿಗೆ ಸೇವೆಗಳು ಇತ್ಯಾದಿಗಳನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿರಬಹುದು. ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಸಂಸ್ಥೆಯ ಪ್ರಾಥಮಿಕ ಕಾರ್ಯಗಳು ಆಡಳಿತ, ಕಾರ್ಯಾಚರಣೆ ಮತ್ತು ಲೆಕ್ಕಪತ್ರವಾಗಿದೆ. ಉಳಿದ ಬ್ಯಾಕ್ ಆಫೀಸ್ ಕಾರ್ಯಗಳನ್ನು ಹಣಕಾಸಿನ ಸ್ವಂತ ಕಾರ್ಯಾಚರಣೆಗಳನ್ನು ಸುಗಮಗೊಳಿಸಲು ಮತ್ತು ವೆಚ್ಚದ ದಕ್ಷತೆಯನ್ನು ಸಾಧಿಸಲು ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ಗಳಿಗೆ ಆಗಾಗ್ಗೆ ಹೊರಗುತ್ತಿಗೆ ನೀಡಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಪ್ರಾಮುಖ್ಯತೆ
ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್‌ಗಳು ನಡೆಸುವ ವಿವಿಧ ಪ್ರಮುಖ ಪಾತ್ರಗಳು ಮತ್ತು ಜವಾಬ್ದಾರಿಗಳನ್ನು ಹೊರತುಪಡಿಸಿ, ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಸಂಸ್ಥೆಯೊಳಗಿನ ಯಾವುದೇ ಘಟಕದಿಂದ ವಿದ್ಯುತ್ ಮತ್ತು ಪ್ರಾಧಿಕಾರದ ದುರುಪಯೋಗದ ಪೊಲೀಸಿಂಗ್ ಇನ್ನೊಂದು ಮಹತ್ವದ ಅಂಶವಾಗಿದೆ. ನಿರ್ದೇಶಕರು ಅಥವಾ ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್ ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ನಿಧಿಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಅಧಿಕಾರ ಮತ್ತು ಪ್ರವೇಶವನ್ನು ಹೊಂದಿರಬಹುದಾದ ಸಂದರ್ಭಗಳಿವೆ. ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್‌ಗಳನ್ನು ಮಾಡಲಾಗುತ್ತಿರುವ ಹೂಡಿಕೆಗಳು ಮತ್ತು ಟ್ರೇಡ್ ಗಳಲ್ಲಿ ನೇರವಾಗಿ ತೊಡಗಿಸಿಕೊಳ್ಳಲಾಗುತ್ತದೆ, ಆದರೆ ಈ ವಹಿವಾಟುಗಳಲ್ಲಿ ಒಳಗೊಂಡಿರುವ ಹಣದ ಹರಿವನ್ನು ಇಟ್ಟುಕೊಂಡು ಮತ್ತು ನಿಯಂತ್ರಿಸುವಲ್ಲಿ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ವಿವರವಾದ ದಾಖಲೆಯನ್ನು ಖಚಿತಪಡಿಸುತ್ತಾರೆ. ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ನಡುವಿನ ಪಾತ್ರಗಳ ವಿಭಜನೆಯೊಂದಿಗೆ, ಹಣಕಾಸಿನ ವಿವೇಚನೆಯನ್ನು ಕಾಪಾಡಿಕೊಳ್ಳಲಾಗುತ್ತದೆಮತ್ತು ಅಸ್ವಾಮ್ಯಗಳನ್ನು ತಡೆಯಬಹುದು.
ಸಂಕ್ಷಿಪ್ತಗೊಳಿಸಲು
ಈ ಬ್ಲಾಗಿನಿಂದ ನಮ್ಮ ಕಲಿಕೆಯನ್ನು ರೀಕ್ಯಾಪ್ ಮಾಡಲು , ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಲು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಬೋರ್ಡ್ ಜವಾಬ್ದಾರರಾಗಿರುತ್ತಾರೆ. ಇದು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಅಥವಾ ಪ್ರತಿಷ್ಠಿತ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಅಥವಾ ಹಣಕಾಸು ಸಂಸ್ಥೆಯ ರೂಪದಲ್ಲಿ ಇರುತ್ತದೆ. ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ಒದಗಿಸುವ ವಿಶಾಲ ಉದ್ದೇಶವೆಂದರೆ ಎಸ್ಇಸಿ (SEC) ಮತ್ತು ಇತರ ಮಾರ್ಗಸೂಚಿಗಳಿಗೆ ನಿಯಂತ್ರಕ ಅನುಸರಣೆಯನ್ನು ಖಚಿತಪಡಿಸುತ್ತಾ ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ಸ್ವತ್ತುಗಳನ್ನು ರಕ್ಷಿಸುವುದು. ಇದು ಪ್ರಕ್ರಿಯೆಗಳನ್ನು ಪೊಲೀಸ್ ಮಾಡಲು ಸಹಾಯ ಮಾಡುತ್ತದೆ, ಎಲ್ಲಾ ಟ್ರೇಡ್ ಗಳು ಮತ್ತು ವಹಿವಾಟುಗಳ ವಿವರವಾದ ದಾಖಲೆ ಕೀಪಿಂಗ್ ಅನ್ನು ಖಚಿತಪಡಿಸುತ್ತದೆ. ಇದನ್ನು ಆಕಸ್ಮಿಕ ದೋಷಗಳನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಾಡುವ ಮತ್ತು ವಂಚನೆಯಲ್ಲಿ ಉದ್ದೇಶಿತ ಪ್ರಯತ್ನಗಳನ್ನು ತಡೆಯುವ ಉದ್ದೇಶದಿಂದ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ಮೇಲೆ ತಿಳಿಸಿದ ಜೊತೆಗೆ, ಕಸ್ಟೋಡಿಯನ್ ತನ್ನ ಗ್ರಾಹಕರಿಗೆ ಸೆಟಲ್ಮೆಂಟ್‌ಗಳು ಅಥವಾ ಯೂನಿಟ್‌ಗಳ ರಿಡೆಂಪ್ಶನ್‌ಗಳು, ರಿಸ್ಕ್ ಮತ್ತು ಅನುಸರಣೆ ನಿರ್ವಹಣೆ ಮತ್ತು ತೆರಿಗೆ ಸೇವೆಗಳಂತಹ ಚಟುವಟಿಕೆಗಳಲ್ಲಿ ಕೂಡ ತೊಡಗಿಸಿಕೊಳ್ಳಬಹುದು.
