ગુજરાતીજ્યારે તે પોર્ટફોલિયો વિવિધતાના પ્રશ્ન છે, ત્યારે સંતુલિત પોર્ટફોલિયો બનાવવા માટે કોઈપણ વ્યક્તિએ ઋણ ભંડોળનો સમાવેશ કરવો આવશ્યક છે. ઋણ ભંડોળમાં રોકાણ કરવાથી ઇક્વિટી રોકાણ સાથે સામેલ બજારના એક્સપોઝર સામે ઓછી જોખમની આવક સુનિશ્ચિત થાય છે. ઋણ ભંડોળના કેટલાક સામાન્ય ઉદાહરણો છે સંચાલિત અને કોર્પોરેટ બોન્ડ્સ, સરકારી સિક્યોરિટીઝ, ટ્રેઝરીબિલ, વ્યવસાયિક પેપર્સ અને સમાન ઋણ સાધનો. આ સાધનો રોકાણકારો માટે સ્થિર આવકનો સ્રોત બનાવે છે, જે ઘણીવાર બજારની અસ્થિરતાથી અપ્રભાવિત થાય છે. ઈશ્યુકર્તા પૂર્વ-નિર્ધારિત વ્યાજની ચુકવણી કરે છે, પરિપક્વતા અંગે ચૂકવવાપાત્ર છે. તેથી, તેને ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પણ કહેવામાં આવે છે.
ડેબ્ટ ફંડ શું છે?
જ્યારે કંપનીઓ અથવા સરકારને પૈસાની જરૂર હોય, ત્યારે તેઓ તેને બજારમાંથી બોન્ડ્સના રૂપમાં વધારે છે. તેથી, જ્યારે તમે બૉન્ડ્સ ખરીદો છો, ત્યારે તમે વાસ્તવમાં આ એકમોને પૈસા ધિરાણ આપી રહ્યા છો. ઋણ ભંડોળ એમ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સના પ્રકાર છે જે નિશ્ચિત-આવક ઉત્પન્ન કરનાર ઋણ સાધનોમાં રોકાણ કરે છે.
ઋણ ભંડોળ એ મોટી રોકાણ ઉત્પાદનો છે, ખાસ કરીને ઓછી જોખમની ક્ષમતા ધરાવતા રોકાણકારો માટે, જે તેમના રોકાણથી સ્થિર આવક ઉત્પન્ન કરવા માંગે છે. જો તમે એફડી અથવા સેવિંગ એકાઉન્ટ જેવા પરંપરાગત સેવિંગ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટમાં બચત કરી રહ્યા છો, તો ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વધુ સારા વિકલ્પો છે કારણ કે તે તમને વધુ સારા વળતર મેળવવામાં મદદ કરે છે.
ડેબ્ટ ફંડ્સ કેવી રીતે કામ કરે છે?
ડેબ્ટ ફંડ્સ વિવિધ સ્થિર આવક સિક્યોરિટીઝ જેમ કે બૉન્ડ્સ અને ટ્રેઝરી બિલ, જેમાં ગિલ્ટ ફંડ્સ અને વિવિધ માસિક આવક પ્લાન્સ, શૉર્ટ ટર્મ પ્લાન્સ અને ફિક્સ્ડ મેચ્યોરિટી પ્લાન્સમાં રોકાણ કરે છે. ડેબ્ટ ફંડ મેનેજર બજારમાં ઉપલબ્ધ ડેબ્ટ પ્લાન્સના સમુદ્ર માંથી પસંદ કરે છે જે ઉચ્ચતમ રિટર્ન આપે છે અને ઉચ્ચ ક્રેડિટ રેટિંગ આપે છે.
ક્રેડિટ રેટિંગ એક્રેડિટરેટિંગ એજન્સીઓ દ્વારા વિવિધ ઋણ સાધનોને આપેલ રેટિંગનો અર્થ છે જે દેવું ચૂકવવા માટે ઈશ્યુકર્તાના ડિફૉલ્ટના જોખમને દર્શાવે છે. ઉચ્ચ રેટિંગનો અર્થ એ છે ઉચ્ચવિશ્વસનીયતા. ફંડ મેનેજર નિયમિત વ્યાજની ચુકવણી અને પરિપક્વતા સુનિશ્ચિત કરવા માટે ઉચ્ચતમ રેટિંગ ધરાવતા ભંડોળમાં રોકાણ કરે છે. ઉચ્ચ રેટિંગ ડેબ્ટઇન્સ્ટ્રુમેન્ટમાં રોકાણ કરનાર ડેબ્ટ ફંડ્સએ ફંડ મેનેજરો અને રોકાણકારો માટે એક સમાન અસ્થિર અને આકર્ષક છે.
ઋણ ફંડ મેનેજર્સ રોકાણકારો માટે મજબૂત વળતર ઉત્પન્ન કરવા માટે તેમની રોકાણની વ્યૂહરચનાઓ તૈયાર કરે છે, જે વ્યાજદરો ઘટાડી રહ્યા હોય ત્યારે લાંબાગાળાના ઋણ યોજનાઓને પસંદ કરવા માટે તેમને પ્રોમ્પ્ટ કરે છે, અને જ્યારે તે ઉચ્ચ હોય ત્યારે ટૂંકાગાળાના યોજનાઓ પસંદ કરે છે.
ઋણ ભંડોળમાં રોકાણના લાભો
ઋણ ભંડોળમાં રોકાણ કરવા માટે ઘણા ફાયદાઓ છે.
- ડેબ્ટફંડ્સ ઓછા જોખમ-ખામી ધરાવતા રોકાણકારો માટે શ્રેષ્ઠ છે જેઓ સ્થિર અને ખાતરીપૂર્વક રિટર્ન ઈચ્છે છે
- તમારા પોર્ટફોલિયોમાં સ્થિરતા ઉમેરે છે તેમ જ બધા બજારની સ્થિતિમાં સંતુલિત રિટર્ન સુનિશ્ચિત કરવા માટે વિવિધતામાં મદદ કરે છે
- ટીડીએસ અથવા કરની કોઈ કપાત નથી. જો કોઈ રોકાણકાર રોકાણના સમયગાળાની લંબાઈના આધારે ભંડોળ એકમો વેચે અથવા ઉપાડ કરે તો કર લાગુ પડે છે
- ઋણ ભંડોળ પરંપરાગત બચત યોજનાઓ જેમ કે ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ કરતાં વધુ સારું વળતરનું સર્જન કરે છે.
- અન્ય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટની તુલનામાં રોકાણકારોને ખર્ચના લાભો ઑફર કરે છે
ડેબ્ટ ફંડ્સના પ્રકારો
રોકાણ માટે ઘણા પ્રકારના ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉપલબ્ધ છે. મેચ્યોરિટી અને ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ પર આધારિત, ડેબ્ટ ફંડ્સ નીચેના ક્લાસની છે.
ડાયનેમિક બૉન્ડ ફંડ્સ
તે ગતિશીલ છે કારણ કે પોર્ટફોલિયોની રચના બદલાતી રુચિ શાસનને ઍડજસ્ટ કરવા માટે બદલાઈ રહી છે. ડાયનામિક બૉન્ડ ફંડ્સની પરિપક્વતા અલગ છે કારણ કે તેઓ વ્યાજદરના આધારે લાંબાગાળાના અને ટૂંકા ગાળાના ઋણ સાધનોમાં રોકાણ કરે છે.
3-5 વર્ષના રોકાણ ક્ષિતિજ સાથે મધ્યમ જોખમની સહન કરવાની ગતિશીલ ઋણ ભંડોળ રોકાણકારોને અનુકૂળ છે.
લિક્વિડફંડ્સ
લિક્વિડ ફંડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમહત્તમ 91 દિવસની મેચ્યોરિટી સાથે બૉન્ડ્સમાં રોકાણ કરે છે. આ બોન્ડ્સ ટૂંકા સમયમાં પરંપરાગત બચત એકાઉન્ટ કરતાં વધુ સારું વળતર આપે છે.
મની માર્કેટ ફંડ્સ
આ ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ એક વર્ષની મહત્તમ પરિપક્વતા સાથે વિવિધ મની માર્કેટ સાધનોમાં રોકાણ કરે છે, જે ટૂંકાગાળાના રોકાણ યોજના ધરાવતા રોકાણકારો માટે યોગ્ય છે.
કોર્પોરેટ બૉન્ડ ફંડ્સ
આ ભંડોળ ઉચ્ચ વળતર મેળવવા માટે ઉચ્ચતમ રેટિંગ સાથે વિવિધ કોર્પોરેટ બોન્ડ્સમાં ભંડોળના 80 ટકાસુધીનું રોકાણ કરે છે. આ ઓછા જોખમની સહિષ્ઠતા ધરાવતા રોકાણકારો માટે સારા સાધનો છે.
આવક ભંડોળ
જેમકે નામ સૂચવે છે, આવક ભંડોળનો હેતુ લાંબાગાળામાં આવક પેદા કરવાનો છે. તેથી, લાંબાગાળાના બોન્ડ્સ અને ઋણ સાધનોમાં રોકાણ કરો. આવક ભંડોળની સરેરાશ મુદત પાંચથી છ વર્ષની છે, જે તેમને ગતિશીલ બોન્ડ્સ કરતાં વધુ સ્થિર બનાવે છે.
ટૂંકા ગાળાના અને અલ્ટ્રાશૉર્ટ-ટર્મફંડ્સ
આ ભંડોળમાં એકથી ત્રણ વર્ષની સરેરાશ પરિપક્વતા છે. આ ભંડોળ ટૂંકાગાળા મા ટેઓછા જોખમ વળતર મેળવવા માટે રોકાણકારો માટે સ્થિર વળતરનું સર્જન કરે છે.
ગિલ્ટ ફંડ્સ
ગિલ્ટ ફંડ્સ સરકાર દ્વારા સમર્થિત સિક્યોરિટીઝમાં ખૂબ જ ઉચ્ચ રેટિંગ અને ઓછા ક્રેડિટ જોખમ સાથે રોકાણ કરે છે. કારણ કે સરકાર વેચાણમાં ડિફૉલ્ટ થશે, આ ભંડોળ જોખમથી દૂર થતા રોકાણકારોને આકર્ષિત કરે છે જેઓ રોકાણ પર નિશ્ચિત રિટર્ન મેળવવા માંગે છે.
બેંકિંગઅને પીએસ યુફંડ્સ
ફંડ મેનેજર્સ રોકાણ પર સ્થિર, ઓછી જોખમ વળતર સર્જન કરતી વિવિધ બેંકિંગ અને પીએસયુ ક્ષેત્રની કંપનીઓમાં ઓછામાં ઓછા 80 ટકાનું ભંડોળ ફાળવે છે.
ક્રેડિટ રિસ્ક ફંડ્સ
ક્રેડિટરિસ્કફંડમાં, લગભગ 65 ટકા કોર્પસ ઓછા પ્રિસ્ટિન ક્રેડિટ રેટિંગ ફંડ્સને ફાળવવામાં આવે છે, તેથી અન્ય ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ કરતાં વધુ જોખમ ધરાવે છે પરંતુ વધુ સારું રિટર્ન પણ બનાવે છે.
ફ્લોટર ફંડ્સ
ભંડોળ વ્યવસ્થાપકો વિવિધ ફ્લોટિંગ દરના સાધનોને લગભગ 65 ટકાની મૂડીની ફાળવણી કરે છે. ઋણ ભંડોળના જોખમોને માપવાના સ્કેલમાં, આ ઓછા જોખમના રોકાણ છે.
ફિક્સ્ડ મેચ્યોરિટી પ્લાન્સ
ફિક્સ્ડ-મેચ્યોરિટી પ્લાન્સ લૉક-ઇન સમયગાળા સાથે આવે છે. તમે આ પ્લાન્સમાં એક ચોક્કસ સમયગાળા માટે રોકાણ કરો છો અને મેચ્યોરિટી પર નિશ્ચિત વળતર પ્રાપ્ત કરો છો. આ ભંડોળ વિવિધ કોર્પોરેટ અને સરકારી બોન્ડ્સમાં રોકાણ કરે છે, જે ઓછા જોખમ ધરાવે છે.
ઉપરોક્ત સૂચિમાં ઋણ ભંડોળનું વ્યાપક વર્ગીકરણ શામેલ છે. પરંતુ આ સિવાય, રોકાણ માટે ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડના અન્ય સંયોજન ઉપલબ્ધ છે. અમે તમને શ્રેષ્ઠ વિકલ્પોમાં રોકાણ કરતા પહેલાં ઉપલબ્ધ વિકલ્પો અંગે સ્પષ્ટતા મેળવવાની સલાહ આપીએ છીએ.
કોનેરોકાણકરવુંજોઈએ?
સમગ્ર વર્ગોના રોકાણકારોને ઋણ ભંડોળની અપીલ. આ ફંડ્સ આગાહી કરી શકાય તેવા રિટર્ન્સ ઉત્પન્ન કરે છે જે તમારા ભવિષ્યના લક્ષ્યોને ડેબ્ટ ફંડ્સ સાથે પ્લાન કરવાનું સરળ બનાવે છે.
ઋણ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ એ ટૂંકા અને મધ્યમ-ગાળાની રોકાણ તકોની વિશાળ શ્રેણી પ્રદાન કરવા માટે વિકસિત અને આધુનિકીકરણ કર્યું છે.
શૉર્ટ-ટર્મડે બ્ટફંડ્સ
લિક્વિડ ફંડ્સ ટૂંકાગાળાના રોકાણકારો માટે લિક્વિડિટી અને ઉચ્ચ રિટર્ન બંને ઑફર કરે છે. આ ફંડ્સ એ સરેરાશ 7 થી 9 ટકા રિટર્ન બનાવ્યું છે.
મધ્યમ-મુદતઋણ ભંડોળ
ત્રણથી પાંચ વર્ષના રોકાણ ક્ષિતિજને જોતા રોકાણકારો રોકાણ કરવા માટે ગતિશીલ ઋણ ભંડોળ પસંદ કરી શકે છે. આ ભંડોળ રોકાણ પર સ્વસ્થ રિટર્ન બનાવવા માટે વ્યાજદરની અસ્થિરતા ચલાવવા માટે ડિઝાઇન કરેલ છે.
આવકના વૈકલ્પિક સ્રોત બનાવવા માંગતા રોકાણકારો માસિક આવક યોજનાઓ (એમઆઈપી) ધરાવતા ઋણ ભંડોળ પસંદ કરી શકે છે.
ધ્યાનમાં લેવાની બાબતો
ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરવા સંબંધિત કેટલીક વસ્તુઓ અહીં આપેલ છે.
જોખમ
ઋણ ભંડોળ ઓછું જોખમ છે, પરંતુ તેઓ હજુ પણ બેંકોમાં ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ કરતાં જોખમદાર છે. આ ભંડોળ બજારમાં વિવિધ ઋણ સાધનોમાં રોકાણ કરે છે, તેથી બજારની અસ્થિરતા અને વ્યાજદર શાસન સાથે સંકળાયેલા અંતર્નિહિત જોખમ ધરાવે છે.
વાપસી
રોકાણની ચોખ્ખી સંપત્તિ મૂલ્ય (એનએવી) આ ભંડોળમાંથી તમારી પર તે અસર કરશે.
ફી
ઋણ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરવા માટે, તમારે ખર્ચનો પ્રમાણ ચૂકવવો પડશે. સેબીએ તેની ઉપલી મર્યાદા 2.5 ટકા સુધી નક્કી કરી છે.
રોકાણનો સમયગાળો
ડેબ્ટ ફંડ્સ વિવિધ મેચ્યોરિટી સમયગાળો અને લૉક-ઇન સમયગાળા સાથે આવે છે. રોકાણકારોને તેમના નાણાંકીય લક્ષ્યને અનુકૂળ પ્લાન પસંદ કરવાની જરૂર પડશે.
ટેક્સ
ઋણ ભંડોળના મૂડી લાભ મૂડી લાભ કરને આધિન છે. ટૂંકાગાળાનો મૂડીલાભ ત્રણ વર્ષથી ઓછા સમય માટે રોકાણ પર લેવામાં આવે છે.
બોટમ લાઇન
ડેબ્ટ ફંડ્સ રોકાણકારોને ઓછા જોખમના ઋણ સાધનોનો લાભ લેવામાં મદદ કરે છે જે ભવિષ્યનું ચોક્કસ વળતર બને છે.. હવે તમે ડેબ્ટ ફંડ્સ વિશે શીખ્યા છે જે તેમની સાથે તમારા નાણાંકીય લક્ષ્યોને પ્લાન કરે છે.