ગુજરાતીમ્યુચ્યુઅલ ફંડને તેમના સહજ પોર્ટફોલિયો વૈવિધ્યકરણ અને અન્ય કેટલાક ફાયદાઓને કારણે શેરબજારમાં રોકાણ કરવાની શ્રેષ્ઠ રીતો પૈકી એક ગણવામાં આવે છે.જો કે તે સાચું હોઈ શકે છે, બજારની પ્રતિકૂળ હિલચાલ અને અન્ય પરિબળોની ભરમારને કારણે તમારી રોકાણ મૂડીનું મૂલ્ય ગુમાવવાનું જોખમ હંમેશા રહે છે. મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ અહીં મદદ કરી શકે છે. આશ્ચર્ય થાય છે કે તે શું છે અને તમારે શા માટે તેમાં રોકાણ કરવું જોઈએ? જાણવા માટે વાંચન ચાલુ રાખો.
કેપિટલ પ્રોટેક્શન ફંડ (મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ) શું છે ?
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ એ એક પ્રકારનું મ્યુચ્યુઅલ ફંડ છે જે ઊંચા વળતર પર મૂડીની જાળવણીને પ્રાથમિકતા આપે છે. આ પરંપરાગત મ્યુચ્યુઅલ ફંડથી તદ્દન વિપરીત છે, જે ઘણી વખત મૂડીની મૂલ્યવૃદ્ધિ દ્વારા બજારને વધુ સારું વળતર આપવાનું લક્ષ્ય રાખે છે.
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળની પ્રાથમિક લાક્ષણિકતાઓમાંની એક તેમનો માળખાગત રોકાણ અભિગમ છે. ફંડ ડેટ(ઋણ) અને ઇક્વિટી રોકાણ બંનેના મિશ્રણમાં રોકાણ કરે છે, જેમાં રોકાણકારોની મૂડીનો મોટો ભાગ ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ (નિયત આવક)અને ડેટ (ઋણ) સિક્યોરિટીઝ તરફ જાય છે. ઇક્વિટી સેગમેન્ટમાં માત્ર બાકીના કોર્પસનું રોકાણ કરવામાં આવે છે.
ફંડની નિશ્ચિત-આવક અને ઋણ ઘટક ખાતરી કરે છે કે પ્રતિકૂળ બજાર પરિસ્થિતિઓમાં પણ રોકાણકારોની મૂડી સુરક્ષિત રહે છે, જ્યારે ફંડના ઇક્વિટી ઘટકનો હેતુ સાધારણ વળતર આપવાનો છે.
વધુમાં, મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ ક્લોઝ-એન્ડ ફંડ છે, જેનો અર્થ થાય છે કે તેમની નિશ્ચિત પરિપક્વતા તારીખ હોય છે. રોકાણકારો ઉક્ત પરિપક્વતા તારીખ પહેલાં તેમના રોકાણોને રિડીમ કરી શકતા નથી. ફંડના પ્રકાર પર આધાર રાખીને, પરિપક્વતા મુદતની તારીખ 1-5 વર્ષ સુધીની હોઈ શકે છે.
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ કઈ અસ્કયામતો ઓમાં રોકાણ કરે છે ?
હવે જ્યારે તમે મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળનો અર્થ જાણો છો, તો ચાલો જોઈએ કે તેઓ કઈ અસ્કયામતો માં રોકાણ કરે છે.
- ઋણ સાધનો
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ મૂડી નું સંરક્ષણ સુનિશ્ચિત કરવા માટે તેમની મૂડીનો નોંધપાત્ર હિસ્સો નિશ્ચિત આવક અને ઋણ સાધનોમાં રોકાણ કરે છે. ડેટ (ઋણ)સિક્યોરિટીઝ માટે ફાળવણીની ટકાવારી તમે જે ફંડમાં રોકાણ કરો છો તેના આધારે બદલાઈ શકે છે; મોટાભાગના ફંડ તેમના ભંડોળના લગભગ 80% થી 90% ઋણ માટે ફાળવે છે.
મોટાભાગના મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ ઓછા જોખમવાળી, નિશ્ચિત આવકની સિક્યોરિટીઝ જેમ કે ટ્રેઝરી બિલ્સ, સરકારી બોન્ડ અને AAA-રેટેડ કોર્પોરેટ બોન્ડમાં રોકાણ કરે છે. આ સિક્યોરિટીઝ ફંડને સ્થિરતા પ્રદાન કરે છે અને રોકાણ કરેલી મૂડીની સલામતીને મહત્તમ બનાવે છે.
- ઇક્વિટી
ફંડના કોર્પસનો બાકીનો હિસ્સો, આશરે 10% થી 20%, ઇક્વિટી સેગમેન્ટમાં રોકાણ કરવામાં આવે છે. ઇક્વિટી સેગમેન્ટમાં ફંડની ફાળવણી ફંડ મેનેજરના વિવેકબુદ્ધિ પર હોય છે, એટલે કે મેનેજર તેમના અનુભવ અને સંશોધનના આધારે રોકાણ કરવા માટેના શેરો અને સેક્ટર(ક્ષેત્રો) નક્કી કરે છે. ઇક્વિટી માટે મર્યાદિત ફાળવણી બજારના જોખમને ઓછું રાખવામાં મદદ કરે છે જ્યારે તે સાથે જ રોકાણકારોને શેરબજારની સંપત્તિ-નિર્માણની સંભાવનાનો ઉપયોગ કરવામાં સક્ષમ બનાવે છે.
શા માટે મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ કરતાં વધુ સારું હોઈ શકે છે ?
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળને પરંપરાગત ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ (FDs)(એફડી) કરતાં વધુ સારું માનવામાં આવે છે તે માટેના મુખ્ય કારણોમાંનું એક ઉચ્ચ વળતરની સંભાવના છે. મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળના ઇક્વિટી ઘટક શેરબજારની મૂડી સર્જન ક્ષમતાને એક્સપોઝર પ્રદાન કરે છે જ્યારે વ્યૂહાત્મક અસ્કયામતો ફાળવણી વ્યૂહરચનાઓ દ્વારા નુકસાનના જોખમને ઘટાડે છે.
જો કે, FD સાથે, તમને તમારા રોકાણ પર માત્ર નિશ્ચિત વળતર મળે છે, જેમાં વધારે વળતરની કોઈ સંભાવના નથી. ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ દ્વારા આપવામાં આવતા વ્યાજ દરો પણ મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળના વળતરની સંભાવના કરતાં ઘણી વખત ઓછા હોય છે.
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળમાં કોણે રોકાણ કરવું જોઈએ ?
રૂઢિચુસ્ત રોકાણકારો કે જેઓ આક્રમક વળતર કરતાં મૂડી સંરક્ષણને પ્રાથમિકતા આપે છે તેઓ મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળમાં રોકાણ કરવાનું વિચારી શકે છે. રોકાણ કરેલી મૂડી માટે ઉચ્ચ સ્તરની સલામતી ઉપરાંત, આ ફંડ તેમના ઇક્વિટી ઘટકને કારણે મધ્યમથી લાંબા ગાળામાં સાધારણ વળતર આપે છે.
વધુમાં, પ્રથમ વખતના રોકાણકારો, નિવૃત્ત વ્યક્તિઓ અને વરિષ્ઠ નાગરિકોને પણ મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળની સ્થિરતા અને આવક-ઉત્પત્તિની સંભાવના આકર્ષક લાગી શકે છે. તેમ જણાવ્યું હતું, જોખમ-આક્રમક રોકાણકારો તેમના પોર્ટફોલિયોના જોખમને વૈવિધ્યીકરણ કરવા અને તેમના રોકાણોને સ્થિરતા પ્રદાન કરવા માટે મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળમાં રોકાણ કરવાનું પણ પસંદ કરી શકે છે.
શું મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ પરના વળતરની ખાતરી છે ?
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ સહિત કોઈપણ પ્રકારના બજાર સાથે જોડાયેલ રોકાણ વિકલ્પ, સાથે વળતરની ખાતરી આપવામાં આવતી નથી. જો કે આ ફંડ સરકારી બોન્ડ, ટી-બિલ અને ઉચ્ચ-રેટેડ કોર્પોરેટ બોન્ડ જેવા ઉચ્ચ-ગુણવત્તાવાળા ડેટ (ઋણ)સાધનોમાં કોર્પસનો નોંધપાત્ર હિસ્સો રોકાણ કરે છે, તેમ છતાં તેઓ વ્યાજ અને ક્રેડિટ જોખમો ધરાવે છે.
દરમિયાન, ફંડના ઇક્વિટી ઘટક પણ બજારના જોખમ અને અસ્થિરતાને આધીન છે, જો બજાર ઘટે તો કામગીરીને પ્રતિકૂળ અસર કરી શકે છે. ફંડ મેનેજરના રોકાણના નિર્ણયો પણ ફંડ દ્વારા ઉત્પન્ન થતા વળતર પર મોટી અસર કરી શકે છે. તેથી, રોકાણ કરતા પહેલા ફંડના ટ્રેક રેકોર્ડ, રોકાણ વ્યૂહરચના અને જોખમી પરિબળોનું કાળજીપૂર્વક મૂલ્યાંકન કરવું આદર્શ છે.
હું મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ કેવી રીતે પસંદ કરી શકું ?
યોગ્ય મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ પસંદ કરવા માટે ઘણા બધા પરિબળોના સંપૂર્ણ સંશોધન અને વિચારણાની જરૂર છે. ફંડ પસંદ કરતી વખતે તમારે ધ્યાનમાં લેવું જોઈએ એવા કેટલાક મુખ્ય પરિબળોની અહીં ઝડપી ઝાંખી છે.
- રોકાણનો ઉદ્દેશ
મૂડીની જાળવણી એ દરેક મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળનો પ્રાથમિક ઉદ્દેશ્ય છે. જો કે, ફંડના રોકાણના ઉદ્દેશ્યમાં થોડી ભિન્નતા હોઈ શકે છે. તેથી, રોકાણ કરતા પહેલા તેનો રોકાણનો ઉદ્દેશ તમારા લક્ષ્યો સાથે મેળ ખાય છે તેની ખાતરી કરવા માટે ફંડના ઑફર દસ્તાવેજોને સારી રીતે વાંચવાની સલાહ આપવામાં આવે છે.
- રોકાણની ક્ષિતિજ
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ ક્લોઝ-એન્ડ ફંડ હોય છે અને તેની પરિપક્વતા મુદત અલગ અલગ હોય છે. ઉદાહરણ તરીકે, એક ફંડનો પરિપક્વતાનો સમયગાળો એક વર્ષનો હોઈ શકે છે, જ્યારે અન્ય ત્રણ વર્ષ પછી જ પરિપક્વ થઈ શકે છે. ફંડની પસંદગી કરતી વખતે, તમારે ખાતરી કરવી જોઈએ કે તેની પરિપક્વતા મુદત તમારા રોકાણની ક્ષિતિજ સાથે મેળ ખાય છે.
- જોખમ પ્રોફાઇલ
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળનું જોખમ પરિબળ તેમની અસ્કયામતો ફાળવણીની ટકાવારી અને મિશ્રણના આધારે બદલાઈ શકે છે. ઉદાહરણ તરીકે, એક ફંડ કે જે તેના કોર્પસના આશરે 20% ઇક્વિટીમાં રોકાણ કરે છે તે તેના ભંડોળના માત્ર 10% જેટલું રોકાણ કરતા ફંડ કરતાં વધુ જોખમી હોઈ શકે છે.
- એસેટ રેટિંગ્સ(અસ્કયામત દર-નિર્ધારણ)
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ પસંદ કરતી વખતે ધ્યાનમાં લેવાનું બીજું મુખ્ય પરિબળ એસેટ રેટિંગ (અસ્કયામત દર-નિર્ધારણ)છે. AA અને AAA રેટેડ બોન્ડ ઓછા રેટિંગ ધરાવતા બોન્ડની સરખામણીમાં વધુ સુરક્ષિત હોય છે.
- અસ્કયામત ફાળવણી
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળનું એસેટ એલોકેશન(અસ્કયામત ફાળવણી) મિશ્રણ રોકાણના ઉદ્દેશ્ય, જોખમ પ્રોફાઇલ, રોકાણની ક્ષિતિજ અને ફંડ મેનેજરની પસંદગીઓ જેવા પરિબળોને આધારે બદલાય છે. ફંડની અસ્કયામત ફાળવણી હંમેશા તમારા ધ્યેયો સાથે મેળ ખાતી હોવી જોઈએ.
- ખર્ચ ગુણોત્તર
ખર્ચ ગુણોત્તર એ ફી છે જે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તેમના વહીવટ, ફંડ સંચાલન અને માર્કેટિંગ ખર્ચને આવરી લેવા માટે વસૂલે છે. ઉચ્ચ ખર્ચ ગુણોત્તર સંભવિતપણે તમારા વળતરને ઘટાડી શકે છે. તેથી, નજીવી ફી વસૂલતા ભંડોળ પસંદ કરવાની સલાહ આપવામાં આવે છે.
નિષ્કર્ષ
મૂડી સંરક્ષણ ભંડોળ એવા રોકાણકારો માટે સારા રોકાણ વિકલ્પો છે જેઓ ઊંચા વળતર કરતાં રોકાણની સલામતીની વધુ કાળજી રાખે છે. ઇક્વિટી સેગમેન્ટમાં પ્રમાણમાં ઓછા એક્સપોઝરને કારણે, આ ફંડની વળતરની ઉત્પત્તિ સંભવિતતા સામાન્ય અને ઇક્વિટી ફંડ કરતાં ઓછી હોય છે. તેથી, બજારની પ્રવર્તમાન પરિસ્થિતિઓના આધારે વાસ્તવિક વળતરની અપેક્ષાઓ સેટ કરવાની સલાહ આપવામાં આવે છે.
આજે જ એન્જલ વન પર ડીમેટ ખાતું ખોલો અને રોકાણના વિવિધ વિકલ્પોની અન્વેષણ કરો.