म्यूचुअल फंड में निवेश करने का सही समय क्या है?

किसी भी निवेश के लिए समय महत्वपूर्ण होता है। और यदि आप जिस एसेट में निवेश कर रहे हैं उसका बाज़ार अस्थिर है और कई परिवर्तनों और कीमतों में उतार-चढ़ाव के अधीन है तो समय विशेष रूप से महत्वपूर्ण होता है। इसलिए, यदि आप म्यूचुअल फंड में निवेश करने की योजना बना रहे हैं, तो निस्संदेह आप सही समय के बारे में जानने के लिए उत्सुक होंगे। गलत समय पर बाज़ार में प्रवेश करने से आपके लिए अपने निवेश लक्ष्यों को प्राप्त करना कठिन हो सकता है| 

तो, म्यूचुअल फंड में निवेश करने का सबसे अच्छा समय क्या है?

इसका उत्तर देना मुश्किल है, क्योंकि बाज़ार के चढ़ाव और ऊंचाई की भविष्यवाणी करना व्यावहारिक रूप से असंभव है। उदाहरण के लिए यदि हम वर्ष 2020 में बाज़ार के उतार-चढ़ाव का मामला लें तो, महामारी की शुरुआत ने भारतीय बाज़ारों को 1000 से अधिक अंक तक गिरा दिया था। और फिर, जब लोगों को बाज़ार के चढ़ाव की बहुत ही कम उम्मीद की थी, तब महामारी के प्रकोप के बावज़ूद  बाज़ार में तेज़ी आ गई| 

इसलिए, हम कह सकते हैं कि यह अनुमान लगाना संभव नहीं है कि बाज़ार कैसे आगे बढ़ेगा। अनुभवी विशेषज्ञ यह अनुमान लगा सकते हैं कि बाज़ार संभावित रूप से होने वाली घटनाओं पर कैसे प्रतिक्रिया देगा। इससे यह सवाल उठता है कि म्यूचुअल फंड में निवेश करने के लिए सबसे अच्छे समय  क्या है जिसमें अक्सर बाज़ार से जुड़े साधनों के पोर्टफोलियो होते हैं।

सच तो यह है कि म्यूचुअल फंड में निवेश करने का कोई सही समय नहीं होता है। परंपरागत रूप से, आप यह सोचते  सकते हैं कि म्यूचुअल फंड का मूल्य कम होने पर निवेश करना सबसे अच्छा समय है, क्योंकि जब एक बार जब मूल्य में उछाल आता है, तो आप इसका लाभ उठा सकते हैं।  हालांकि, ऐसा अनुमान लगाना संभव नहीं है कि निवेश करने के बाद मूल्य में और गिरावट आएगी या नहीं। और अगर आपके निवेश के बाद बाज़ार दुर्घटनाग्रस्त हो जाता है, तो आप अपनी अधिकांश या पूरी पूंजी खो सकते हैं।

स्पष्ट रूप से, बाज़ार में आगे क्या होगा इसके बारे में निर्णय ले लेना सही नहीं है और एक गलत निवेश निर्णय से आपको भारी नुकसान हो सकता है। इसके बजाय, म्यूचुअल फंड बाज़ार में निवेश के लिए एक आसान और प्रभावी विकल्प प्रदान करते हैं जो है व्यवस्थित निवेश योजना (SIP)

एक व्यवस्थित निवेश योजना क्या है?

आमतौर पर SIP के रूप में प्रचलित व्यवस्थित निवेश योजना (Systematic Investment Plan) एक निवेश रणनीति है जिसमे आप लगातार और अनुशासित तरीके से म्यूचुअल फंड में निवेश कर सकते हैं। यहां, आप अनिवार्य रूप से समय-समय पर अपनी पसंद के म्यूचुअल फंड में एक निश्चित राशि का निवेश करते हैं। निवेश राशि 500 रुपये जितनी कम हो सकती है और इसमें आप साप्ताहिक, मासिक, त्रैमासिक, अर्धवार्षिक या वार्षिक आधार पर निवेश करना चुन सकते हैं।

म्यूचुअल फंड में SIP के ज़रिए निवेश करने से आपको कई फायदे मिलते हैं। यहां इस बात पर करीब से नज़र डाली गई है कि कैसे SIP बाज़ार को समय देने की ज़रूरत को खत्म कर देता है और आपको कई तरह से फायदा पहुंचाता है।

• आपको कंपाउंडिंग की शक्ति का लाभ मिलता है

याद रखें कि ग्रोथ फंड के मामले में आपके म्यूचुअल फंड निवेश से होने वाले लाभ को आपके पोर्टफोलियो में कैसे पुनर्निवेश किया जाता है। इसमें आपको कंपाउंडिंग की शक्ति का लाभ मिलता है जिसमे आप अपने रिटर्न पर फिर से रिटर्न अर्जित कर सकते हैं| कंपाउंडिंग की शक्ति भी लंबी अवधि में बेहतर काम करती है, और SIP यहां आपकी मदद कर सकते हैं, क्योंकि यदि आप समय-समय पर केवल छोटी मात्रा में निवेश कर रहे हैं तो लंबे समय तक लगातार बाज़ार में बने रहना आसान है।

उदाहरण के लिए, मान लीजिए कि आप 10 साल के लिए 1,000 रुपये का मासिक निवेश करते हैं, जिसमे रिटर्न की अपेक्षित दर 8% प्रति वर्ष है। इस मामले में, आपका निवेश बढ़कर रु 1.84 लाख हो जाएगा| 

हालांकि, यदि आप अपने पोर्टफोलियो में कुछ भी योगदान किए बिना भी अगले 10 वर्षों के लिए निवेशित रहते हैं, तो आपका निवेश बढ़कर रु. 3.98 लाख हो जाएगा| 

• Rupee cost averaging आपके पक्ष में काम करता है

SIP आपको Rupee cost averaging का लाभ भी देते हैं।  इसका अनिवार्य रूप से मतलब है कि जब आप समय-समय पर निवेश करते हैं, तो आप NV कम होने पर योजना में अधिक यूनिट खरीद सकते हैं, और NV अधिक होने पर कम यूनिट खरीद सकते हैं। लंबी अवधि में इससे आपकी निवेश लागत का औसत निकल जाता है और साथ ही साथ यह बाज़ार की अस्थिरता से निपटने में आपकी मदद करता है।

• आप एकमुश्त राशि के बिना निवेश शुरू कर सकते हैं

SIP चुनने का एक और बड़ा फायदा यह है कि आपको निवेश शुरू करने के लिए एकमुश्त (lump sum) राशि एकत्रित होने तक इंतज़ार करने की ज़रूरत नहीं है। कम से कम रु. 500 रुपये प्रति माह से आप अपने पोर्टफोलियो में म्यूचुअल फंड शामिल कर सकते हैं।

• आपको बाज़ार को समय देने की आवश्यकता नहीं है

एक व्यवस्थित निवेश योजना (SIP) के साथ, आपको बाजार को समय देने और सही समय की पहचान करने की आवश्यकता नहीं है। इसमें आपको किसी तरह का अनुमान लगाने की ज़रुरत नहीं पड़ती और आप लगातार निवेश कर सकते हैं| 

म्यूचुअल फंड में निवेश करने का सही समय तय करते समय ध्यान रखने योग्य बातें

म्यूचुअल फंड SIP में निवेश करके आप म्यूचुअल फंड बाजारों में निवेश करने के लिए सही समय खोज सकते हैं|  जब आप निवेश करने के लिए सही समय की तलाश कर रहे हों तो कुछ अन्य महत्वपूर्ण चीजें हैं जिन्हें आपको ध्यान में रखना होगा|  

• जितनी जल्दी हो सके अपना निवेश शुरू करें

समय पर म्यूचुअल फंड में निवेश करने की शुरुआत करने से आपकी पूंजी को बढ़ने के लिए अधिक समय मिलता है।  कंपाउंडिंग की शक्ति भी लंबी अवधि में सबसे अच्छा काम करती है। इसलिए, जितनी जल्दी हो सके निवेश शुरू करना हमेशा एक अच्छा विचार है।

• अपनी निवेश सीमा को ध्यान  में रखें

हालांकि अस्थिर एसेट पोर्टफोलियो के लिए एक लंबी अवधि के दृष्टिकोण की सलाह दी जाती है, लेकिन आपको अपने लक्ष्यों और उन्हें प्राप्त करने के समय के बारे में भी ध्यान रखना चाहिए| इसलिए, आपको अपने निवेश को इस तरह से समय देना चाहिए कि आपके पैसे को बढ़ने के लिए पर्याप्त समय मिल सके। बड़े लक्ष्य के लिए बहुत देर से निवेश करने से आपके पोर्टफोलियो से अनुचित अपेक्षाएं पैदा होंगी, और आपको निराशा ही हाथ लगेगी।

• नियमित रूप से और लगन से निवेश करें

हमेशा ध्यान रखें कि भले ही आपके पोर्टफोलियो में कुछ महीनों के दौरान गिरावट आ जाए लेकिन आप लगातार और लगन से निवेश करते रहें। विशेषकर तब जब आप लंबी अवधि के दृष्टिकोण के साथ निवेश कर रहे हैं, क्योंकि अस्थिरता समय के साथ खुद ख़त्म हो जाती है।

समापन 

हालांकि म्यूचुअल फंड में निवेश शुरू करने का कोई सही समय नहीं है, लेकिन जितनी जल्दी हो सके इसे शुरू करना चाहिए। आपको अगली चीज़ पर ध्यान देने की ज़रूरत है कि किस म्यूचुअल फंड में निवेश करना है। क्या आप जानना चाहते हैं कि आप यह कैसे पता लगा सकते हैं कि आपकी ज़रूरतों के लिए एक अच्छी म्यूचुअल फंड योजना क्या है?  यह जानने के लिए अगले अध्याय पर जाएँ।

ए क्विक रीकैप 

• प्रमुख बात यह है कि यह अनुमान लगाना संभव नहीं है कि बाज़ार कैसे आगे बढ़ेगा। अनुभवी विशेषज्ञ यह अनुमान लगा सकते हैं कि बाज़ार संभावित रूप से होने वाली घटनाओं पर कैसे प्रतिक्रिया देगा।
• इसलिए, म्यूचुअल फंड में निवेश करने का कोई सही समय नहीं है।
• परंपरागत रूप से, आप यह सोच सकते हैं कि म्यूचुअल फंड का मूल्य कम होने पर निवेश करना सबसे अच्छा है। लेकिन अगर आपके निवेश के बाद बाजार दुर्घटनाग्रस्त हो जाता है, तो आप अपनी अधिकांश या पूरी पूंजी खो सकते हैं।
• म्यूचुअल फंड बाजार के समय के लिए एक आसान और प्रभावी विकल्प प्रदान करते हैं जो है-व्यवस्थित निवेश योजना (SIP)
• एक व्यवस्थित निवेश योजना एक निवेश रणनीति है जो आपको एक सुसंगत और अनुशासित तरीके से म्यूचुअल फंड में निवेश करने की अनुमति देती है। यहां, आप अनिवार्य रूप से समय-समय पर अपनी पसंद के म्यूचुअल फंड में एक निश्चित राशि का निवेश कर सकते हैं।